مراحل دورة السوق: كيفية التعرف على الاتجاهات واتخاذ القرارات الصحيحة

يمثل دورة سوق العملات المشفرة حركة عالمية للسوق بأكمله، مقسمة إلى مراحل معينة. مع رأس المال الحالي، ترتبط الدورة بأكملها ارتباطًا وثيقًا بحركة العملة المشفرة الرئيسية - البيتكوين (BTC)، التي تحدد الاتجاه للسوق بأسره.

يعتقد معظم المستثمرين والمُتداولين المبتدئين خطأً أنه توجد مرحلتان فقط في السوق. في الواقع، الصورة أكثر تعقيدًا وإثارة بكثير. 📈

أربع مراحل دورة السوق

في سوق العملات المشفرة توجد أربع مراحل عالمية تتعاقب على بعضها البعض:

1. سوق الدب
2. تراكم
3. سوق الثيران
4. توزيع

من المهم أن نفهم أننا لا نتناول التقلبات قصيرة المدى في ظل الأخبار، بل الدورات العالمية التي تحدث تقريبًا كل أربع سنوات وترتبط بحدث تقليل مكافأة البيتكوين - وهو الحدث الذي يتم فيه تقليل المكافأة عن تعدين الكتلة إلى النصف.

كل عام يؤكد العديد من المحللين: "هذه الدورة مميزة"، "هذه المرة كل شيء مختلف"، "لن يرتفع BTC في هذه الدورة"، "لن يكون هناك موسم بديل" وما إلى ذلك. ومع ذلك، تظهر البيانات التاريخية أن الهيكل الأساسي للدورة يبقى دون تغيير.

سوق الدب

المواصفات:

• المدة: من 1 إلى 2 سنة
• الاتجاه النزولي حتى -90% من القمم التاريخية
• خلفية أخبار سلبية
• نشاط السوق المنخفض
• مستوى عالٍ من التشاؤم بين المستثمرين

استراتيجية الاستثمار:

• تجميع الأصول الأساسية بأسعار منخفضة
• الاحتفاظ بجزء من رأس المال في أدوات مستقرة
• دراسة المشاريع الجديدة الواعدة

في هذه الفترة، يتلون السوق بشكل رئيسي باللون الأحمر، ويتشكل اتجاه هبوطي ثابت، حيث تفقد العديد من الرموز ما يصل إلى 90% من أقصى مستوياتها التاريخية. الخلفية الإخبارية سلبية في الغالب، والدافع للشراء يكاد يكون معدومًا.

التراكم

الخصائص:

• المدة: من 8 إلى 15 شهرًا
• الانتقال التدريجي من الاتجاه الهابط إلى التحرك الجانبي
• accumulation المؤسسي للأصول
• أخبار إيجابية متقطعة
• نشاط محلي متقطع يليه تصحيح

استراتيجية الاستثمار:

• زيادة تدريجية في المراكز في الأصول عالية الجودة
• تنويع المحفظة
• الدراسة الدقيقة للعوامل الأساسية للمشاريع

هذه المرحلة غير ملحوظة ظاهريًا وقد تستمر في البداية في الاتجاه النزولي، الذي يتغير بعد ذلك بسلاسة إلى حركة جانبية. تقوم الصناديق الكبيرة والمستثمرون المؤسسيون بتكديس المراكز بنشاط. تبدأ الأخبار الإيجابية في الظهور، ولكن ليس بشكل متكرر بما فيه الكفاية لتشكيل مشاعر متفائلة لدى غالبية المشاركين في السوق.

سوق الثيران

الخصائص:

• ارتفاع حاد في BTC إلى أعلى المستويات السابقة (1-2 أشهر)
• الركود الأولي للعملات البديلة
• تقلب كبير مع تصحيحات عميقة (40-60%)
• النمو القوي والمستدام التالي للسوق بأكمله
• زيادة بمئات وآلاف النسب المئوية للعديد من الرموز المميزة

استراتيجية الاستثمار:

• التحكم في المشاعر عند تقلبات الأسعار
• تحقيق جزئي للأرباح عند الارتفاعات الكبيرة
• إعادة توزيع رأس المال بين BTC و altcoins الواعدة

تبدأ المرحلة بزيادة حادة في سعر BTC إلى أعلى مستوياته السابقة، والتي عادة ما تستغرق 1-2 شهر. في هذا الوقت، غالبًا ما تتوقف العملات البديلة، بينما تحاول الأخبار إقناع الجميع بأن السوق الهابطة لم تنته بعد. بعد الزيادة الأولية، غالبًا ما تحدث تصحيح حاد (40-60%)، مما يخرج المستثمرين عديمي الخبرة من مراكزهم.

بعد التصحيح يبدأ ارتفاع طويل الأمد في السوق بأكمله، والذي يمكن أن يستمر لمدة عام تقريبًا. خلال هذه الفترة، تُظهر العديد من الرموز نموًا يصل إلى مئات وحتى آلاف النسب المئوية.

التوزيع

المواصفات:

• المدة: من 2 إلى 4 أشهر
• تحقيق أعلى مستويات تاريخية في جميع أنحاء السوق
• نشوة في الفضاء المعلوماتي
• التباطؤ التدريجي في النمو وبدء الانخفاض
• بيع الأصول النشطة من قبل اللاعبين الكبار

استراتيجية الاستثمار:

• تثبيت الجزء الرئيسي من الأرباح
• تحويل الأموال إلى الأصول المستقرة
• التحضير للسوق الدببي التالي

في هذه المرحلة، يصل السوق بأسره إلى أقصى حد عالمي. يسود الفرح والنشوة في الفضاء المعلوماتي. الأسعار في ذروتها، لكن السوق يبدأ بالفعل في حركة بطيئة جدًا نحو الأسفل - يبدأ اللاعبون الكبار في بيع أصولهم. يستمر المستثمرون غير المتمرسين في دخول السوق، على أمل استمرار النمو.

بعد ذلك يتكرر الدورة، يبدأ سوق دب جديد.

إن فهم هذه المراحل الأربع لدورة السوق يمكّن المستثمرين من اتخاذ قرارات أكثر وعيًا، مما يساعد على تجنب الأخطاء العاطفية وزيادة العائد المحتمل. تُظهر تحليلات البيانات التاريخية أن كل دورة، على الرغم من خصائصها، تتبع هذه البنية الأساسية.