La diferencia entre APY y APR

¿Alguna vez has notado la TAE y la APR al mirar productos de DeFi? Suenan similares. Pero no lo son.

El APY incluye la capitalización—trimestral, mensual, semanal o diaria. El APR no. Diferencia simple, gran impacto. Tus ganancias pueden variar enormemente dependiendo de qué métrica se aplique a tus activos digitales.

Desglosando APR y APY

Estos términos son básicos de finanzas. Empecemos por el APR. Es sencillo. La Tasa de Porcentaje Anual muestra lo que ganas ( o pagas ) durante un año. Sin complicaciones.

¿Depositar $10,000 a un 20% APR? Obtienes $2,000 después de un año. La matemática es clara: $10,000 × 20%. Tu total se convierte en $12,000. ¿Después de dos años? $14,000. Tres años te dan $16,000. Crecimiento lineal.

Ahora hablemos de la TAE. Primero, necesitamos hablar sobre el interés compuesto. Es interés sobre interés. Algo mágico.

Con el interés compuesto, tu dinero crece de manera diferente. ¿Esos mismos $10,000 al 20% APR pero compuestos mensualmente? Terminarías con aproximadamente $12,429 después de un año. ¡Eso son $429 extra solo por el compuesto! El compuesto diario lo eleva a aproximadamente $12,452.

El tiempo amplifica este efecto. ¿Extender a tres años con capitalización diaria? Tendrías $19,309. Eso son $3,309 más de lo que te daría el interés simple. La misma tasa, diferente estructura.

La frecuencia importa. Diariamente es mejor que mensualmente. Más a menudo significa más dinero.

¿Cómo expresamos los rendimientos compuestos? Ahí es donde entra el APY. Es como el APR ajustado por la capitalización. Un APR del 20% capitalizado mensualmente equivale a un APY del 21.94%. Capitalizaciones diarias a un APY del 22.13%.

Truco de memoria: "Y" en APY significa "rendimiento"—cinco letras, concepto complejo. "R" en APR significa "tasa"—cuatro letras, idea más simple. El rendimiento siempre es mayor que la tasa cuando ocurre la capitalización.

Comparando Diferentes Tasas

El interés compuesto genera ingresos extra. Pero los productos pueden anunciar ya sea APR o APY. No son comparaciones realmente justas.

Un APY más alto no siempre supera a un APR más bajo. Depende. Necesitas conocer la frecuencia de capitalización para convertir entre ellos. Las calculadoras en línea ayudan.

Lo mismo ocurre con los productos de criptomonedas. Al revisar las opciones de ahorro o staking de criptomonedas, convierte todo al mismo término. Hace posible la comparación.

Incluso dos productos con cifras de APY idénticas pueden acumularse de manera diferente. La capitalización diaria genera más que la mensual, incluso con la misma tasa base.

Ten cuidado con lo que significa "APY" para productos criptográficos específicos. A veces se refiere simplemente a recompensas en criptomonedas, no a valor en fiat. Esta distinción es importante. Los precios de las criptomonedas fluctúan mucho.

Si los precios de las criptomonedas caen, el valor de tu inversión en dólares podría disminuir incluso mientras ganas el APY prometido en tus activos criptográficos. Lee esos términos. Haz tu investigación. Existen riesgos.

Resumen Rápido

APR y APY parecen confusos al principio. APY incluye intereses compuestos, lo que lo hace más complejo. Cuando el interés compuesto ocurre más de una vez al año, APY supera a APR cada vez.

Solo asegúrate de estar mirando el número correcto al calcular tus ganancias potenciales.