Il existe de nombreux choix dans la catégorie Large Cap Blend, mais par où devriez-vous commencer vos recherches ? Eh bien, un fonds qui pourrait ne pas valoir la peine d'être examiné est le T. Rowe Price Dividend Growth Fund (PRDGX). PRDGX a un classement de fonds mutuels Zacks de 4 (Vendre), qui est basé sur divers facteurs de prévision tels que la taille, le coût et la performance passée.
Objectif
Nous notons que le PRDGX est une option de Blend à Grande Capitalisation, un domaine chargé de différentes options. Plus souvent qu'autrement, les fonds communs de placement en Blend à Grande Capitalisation investissent dans des entreprises ayant une capitalisation boursière de plus de 10 milliards de dollars. Acheter des participations dans des entreprises plus grandes offre à ces fonds plus de stabilité et convient bien aux investisseurs ayant une mentalité d'achat et de conservation. De plus, les fonds mixtes intègrent de grandes entreprises plus établies dans leurs portefeuilles, offrant aux investisseurs une exposition aux opportunités de valeur et de croissance.
Histoire du Fonds/Gestionnaire
T. Rowe Price est basé à Baltimore, MD, et est le gestionnaire de PRDGX. Le T. Rowe Price Dividend Growth Fund a fait ses débuts en décembre 1992 et PRDGX a réussi à accumuler environ 12,41 milliards de dollars d'actifs, selon les informations les plus récentes disponibles. Thomas J. Huber est l'actuel gestionnaire du fonds et occupe ce poste depuis mars 2000.
Performance
Évidemment, ce que les investisseurs recherchent dans ces fonds est une performance solide par rapport à leurs pairs. Ce fonds en particulier a délivré un rendement total annualisé sur 5 ans de 12,47 %, et se situe dans le tiers inférieur parmi ses pairs de catégorie. Les investisseurs qui préfèrent analyser des périodes plus courtes devraient examiner son rendement total annualisé sur 3 ans de 11,12 %, ce qui le place dans le tiers inférieur durant cette période.
Il est important de noter que les rendements du produit peuvent ne pas refléter toutes ses dépenses. Les frais non reflétés réduiraient les rendements. Les rendements totaux ne reflètent pas la charge de vente [%] du fonds. Si les charges de vente avaient été incluses, les rendements totaux auraient été plus faibles.
Lorsqu'on examine la performance d'un fonds, il est également important de noter l'écart type des rendements. Plus l'écart type est faible, moins le fonds subit de volatilité. L'écart type de PRDGX au cours des trois dernières années est de 13,46 % par rapport à la moyenne de la catégorie de 14,55 %. En regardant les cinq dernières années, l'écart type du fonds est de 14,42 % par rapport à la moyenne de la catégorie de 14,09 %. Cela rend le fonds plus volatile que ses pairs au cours des cinq dernières années.
Facteurs de risque
Le fonds a un bêta sur 5 ans de 0,85, donc les investisseurs doivent noter qu'il est hypothétiquement moins volatil que le marché en général. Étant donné que l'alpha représente la performance d'un portefeuille sur une base ajustée au risque par rapport à un indice de référence, qui est le S&P 500 dans ce cas, il convient également de prêter attention à ce critère. PRDGX a généré un alpha négatif au cours des cinq dernières années de -1,22, démontrant que les gestionnaires de ce portefeuille ont du mal à sélectionner des titres qui génèrent des rendements supérieurs à ceux de l'indice de référence.
L'histoire continue## Holdings
Examiner les participations en actions d'un fonds commun de placement est également un exercice précieux. Cela peut nous montrer comment le gestionnaire applique sa méthodologie déclarée, ainsi que s'il y a des biais inhérents dans son approche. Pour ce fonds en particulier, l'accent est principalement mis sur les actions négociées aux États-Unis.
Actuellement, ce fonds commun de placement détient 77,41 % en actions, qui ont une capitalisation boursière moyenne de 353,78 milliards de $. Le fonds a la plus forte exposition aux secteurs de marché suivants :
Technologie
Finance
Cyclique industriel
Avec un chiffre d'affaires d'environ 10 %, ce fonds effectue moins de transactions que ses pairs comparables.
Dépenses
Alors que la concurrence s'intensifie sur le marché des fonds communs de placement, les coûts deviennent de plus en plus importants. Comparé à son homologue autrement identique, un produit à faible coût sera un surperformant, toutes choses étant égales par ailleurs. Ainsi, examiner de plus près les métriques liées aux coûts est vital pour les investisseurs. En termes de frais, PRDGX est un fonds sans frais d'entrée. Il a un ratio de dépenses de 0,64 % par rapport à la moyenne de la catégorie de 0,89 %. D'un point de vue coût, PRDGX est en réalité moins cher que ses pairs.
Les investisseurs doivent également noter que l'investissement initial minimum pour le produit est de 2 500 $ et que chaque investissement ultérieur doit être d'au moins 100 $.
Les frais facturés par les conseillers en investissement n'ont pas été pris en compte. Les rendements seraient moins élevés si ceux-ci étaient inclus.
Conclusion
Dans l'ensemble, le fonds de croissance des dividendes T. Rowe Price ( PRDGX ) a un faible classement des fonds communs de placement Zacks, et en conjunction avec sa performance relativement faible, son risque de baisse moyen et ses frais inférieurs, le fonds de croissance des dividendes T. Rowe Price ( PRDGX ) semble être un choix plutôt faible pour les investisseurs en ce moment.
Cela pourrait tout juste être le début de votre recherche sur PRDGX dans la catégorie Large Cap Blend. Envisagez de vous rendre sur www.zacks.com/funds/mutual-funds pour des informations supplémentaires sur ce fonds, ainsi que sur tous les autres que nous classons également pour des informations supplémentaires. Zacks fournit une suite complète d'outils pour vous aider à analyser votre portefeuille - à la fois des fonds et des actions - de la manière la plus efficace possible.
Vous voulez les dernières recommandations de Zacks Investment Research ? Aujourd'hui, vous pouvez télécharger les 7 meilleures actions pour les 30 prochains jours. Cliquez pour obtenir ce rapport gratuit.
Obtenez votre rapport d'analyse de fonds gratuit (PRDGX)
Cet article a été initialement publié sur Zacks Investment Research (zacks.com).
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
Le fonds de croissance des dividendes T. Rowe Price (PRDGX) est-il un choix solide de fonds commun de placement en ce moment ?
Il existe de nombreux choix dans la catégorie Large Cap Blend, mais par où devriez-vous commencer vos recherches ? Eh bien, un fonds qui pourrait ne pas valoir la peine d'être examiné est le T. Rowe Price Dividend Growth Fund (PRDGX). PRDGX a un classement de fonds mutuels Zacks de 4 (Vendre), qui est basé sur divers facteurs de prévision tels que la taille, le coût et la performance passée.
Objectif
Nous notons que le PRDGX est une option de Blend à Grande Capitalisation, un domaine chargé de différentes options. Plus souvent qu'autrement, les fonds communs de placement en Blend à Grande Capitalisation investissent dans des entreprises ayant une capitalisation boursière de plus de 10 milliards de dollars. Acheter des participations dans des entreprises plus grandes offre à ces fonds plus de stabilité et convient bien aux investisseurs ayant une mentalité d'achat et de conservation. De plus, les fonds mixtes intègrent de grandes entreprises plus établies dans leurs portefeuilles, offrant aux investisseurs une exposition aux opportunités de valeur et de croissance.
Histoire du Fonds/Gestionnaire
T. Rowe Price est basé à Baltimore, MD, et est le gestionnaire de PRDGX. Le T. Rowe Price Dividend Growth Fund a fait ses débuts en décembre 1992 et PRDGX a réussi à accumuler environ 12,41 milliards de dollars d'actifs, selon les informations les plus récentes disponibles. Thomas J. Huber est l'actuel gestionnaire du fonds et occupe ce poste depuis mars 2000.
Performance
Évidemment, ce que les investisseurs recherchent dans ces fonds est une performance solide par rapport à leurs pairs. Ce fonds en particulier a délivré un rendement total annualisé sur 5 ans de 12,47 %, et se situe dans le tiers inférieur parmi ses pairs de catégorie. Les investisseurs qui préfèrent analyser des périodes plus courtes devraient examiner son rendement total annualisé sur 3 ans de 11,12 %, ce qui le place dans le tiers inférieur durant cette période.
Il est important de noter que les rendements du produit peuvent ne pas refléter toutes ses dépenses. Les frais non reflétés réduiraient les rendements. Les rendements totaux ne reflètent pas la charge de vente [%] du fonds. Si les charges de vente avaient été incluses, les rendements totaux auraient été plus faibles.
Lorsqu'on examine la performance d'un fonds, il est également important de noter l'écart type des rendements. Plus l'écart type est faible, moins le fonds subit de volatilité. L'écart type de PRDGX au cours des trois dernières années est de 13,46 % par rapport à la moyenne de la catégorie de 14,55 %. En regardant les cinq dernières années, l'écart type du fonds est de 14,42 % par rapport à la moyenne de la catégorie de 14,09 %. Cela rend le fonds plus volatile que ses pairs au cours des cinq dernières années.
Facteurs de risque
Le fonds a un bêta sur 5 ans de 0,85, donc les investisseurs doivent noter qu'il est hypothétiquement moins volatil que le marché en général. Étant donné que l'alpha représente la performance d'un portefeuille sur une base ajustée au risque par rapport à un indice de référence, qui est le S&P 500 dans ce cas, il convient également de prêter attention à ce critère. PRDGX a généré un alpha négatif au cours des cinq dernières années de -1,22, démontrant que les gestionnaires de ce portefeuille ont du mal à sélectionner des titres qui génèrent des rendements supérieurs à ceux de l'indice de référence.
L'histoire continue## Holdings
Examiner les participations en actions d'un fonds commun de placement est également un exercice précieux. Cela peut nous montrer comment le gestionnaire applique sa méthodologie déclarée, ainsi que s'il y a des biais inhérents dans son approche. Pour ce fonds en particulier, l'accent est principalement mis sur les actions négociées aux États-Unis.
Actuellement, ce fonds commun de placement détient 77,41 % en actions, qui ont une capitalisation boursière moyenne de 353,78 milliards de $. Le fonds a la plus forte exposition aux secteurs de marché suivants :
Avec un chiffre d'affaires d'environ 10 %, ce fonds effectue moins de transactions que ses pairs comparables.
Dépenses
Alors que la concurrence s'intensifie sur le marché des fonds communs de placement, les coûts deviennent de plus en plus importants. Comparé à son homologue autrement identique, un produit à faible coût sera un surperformant, toutes choses étant égales par ailleurs. Ainsi, examiner de plus près les métriques liées aux coûts est vital pour les investisseurs. En termes de frais, PRDGX est un fonds sans frais d'entrée. Il a un ratio de dépenses de 0,64 % par rapport à la moyenne de la catégorie de 0,89 %. D'un point de vue coût, PRDGX est en réalité moins cher que ses pairs.
Les investisseurs doivent également noter que l'investissement initial minimum pour le produit est de 2 500 $ et que chaque investissement ultérieur doit être d'au moins 100 $.
Les frais facturés par les conseillers en investissement n'ont pas été pris en compte. Les rendements seraient moins élevés si ceux-ci étaient inclus.
Conclusion
Dans l'ensemble, le fonds de croissance des dividendes T. Rowe Price ( PRDGX ) a un faible classement des fonds communs de placement Zacks, et en conjunction avec sa performance relativement faible, son risque de baisse moyen et ses frais inférieurs, le fonds de croissance des dividendes T. Rowe Price ( PRDGX ) semble être un choix plutôt faible pour les investisseurs en ce moment.
Cela pourrait tout juste être le début de votre recherche sur PRDGX dans la catégorie Large Cap Blend. Envisagez de vous rendre sur www.zacks.com/funds/mutual-funds pour des informations supplémentaires sur ce fonds, ainsi que sur tous les autres que nous classons également pour des informations supplémentaires. Zacks fournit une suite complète d'outils pour vous aider à analyser votre portefeuille - à la fois des fonds et des actions - de la manière la plus efficace possible.
Vous voulez les dernières recommandations de Zacks Investment Research ? Aujourd'hui, vous pouvez télécharger les 7 meilleures actions pour les 30 prochains jours. Cliquez pour obtenir ce rapport gratuit.
Obtenez votre rapport d'analyse de fonds gratuit (PRDGX)
Cet article a été initialement publié sur Zacks Investment Research (zacks.com).
Zacks Investment Research
Voir les commentaires