ダウ・ジョーンズの3つの最高利回り配当株を検討すべきか？

重要なポイント

• "ダウの犬"は、一時的なバーゲンだけでなく、安定した高配当銘柄を見つけることができます。
• ベライゾンとシェブロン？彼らはいくつかのかなり深刻な長期的問題に直面しています。
• メルクの高利回りは、クラシックなドッグスの機会のようです。見る価値があります。

"ダウの犬" - 古典的な考え方ですが、今でも健在です。アイデアは？ 一時的な混乱のために安く取引されているブルーチップ株を見つけることです。

株価が下がると、配当利回りが上がります。単純な数学です。30のダウ企業をスキャンして、最も利回りの高いものを選び、あとは待つだけです。巨人たちが問題を払拭するのを待ちます。

しかし、ここで重要なのは、戦略が完璧ではないということです。時には、一時的なバーゲンを全く見逃してしまうこともあります。時には、常に大きな利回りを持つ緩やかな成長のキャッシュカウを示しているだけです。それが今日のトップ3で見ていることの一種です。

1. ベライゾン: 6.2% 配当利回り

通信と高配当 - より象徴的なデュオを挙げてみてください。ヴェライゾンは10年間で約5.2%の利回りを平均しています。ダウ平均株式の平均は？たった1.5%です。

現在、6.2%に達していますね。興味深いことです。この株は5年間まったくダメで、2025年10月までに25.4%下落しています。配当を加えると、なんとか…トントンです。ぎりぎり。

ベライゾンは146.1百万の接続で依然としてワイヤレス市場をリードしています。T-Mobileは132.8百万です。AT&Tは118.2百万で後れを取っています。

しかし、T-Mobileは顧客を奪い続けています。前年同期比で5.5％増加しています。AT&Tは？ 2.3％。可哀想なVerizonは？ たったの1.2％。

株が低迷しているのも無理はない。このビジネスは加入者の成長に依存している。

それでも、ベライゾンはキャッシュを生み出しています。彼らは配当を支払うのが大好きです。復活を期待して購入することもできます。あるいは、6.2%の利回りを受け取って、縮小する株価を無視するのも良いでしょう。収入投資家はこのようなものを喜んで受け入れます。

2. シェブロン: 4.3% 配当利回り

エネルギー株は配当も大好きです。シェブロンの10年間の平均は4.2%でした。今日の利回りは？ほぼ正確にその通りです。

その石油大手は、化石燃料がすぐには消えないと考えています。世界のエネルギー需要は増え続けています。しかし、彼らは完全に無視しているわけではありません - バイオディーゼル、水素燃料電池、リサイクルオイル製品を試行錯誤しています。彼らはリスクヘッジをしています。

最近の結果は？あまり良くないです。2022年のインフレパニック以来、収益とキャッシュフローが減少しています。

彼らの研究努力は好きだけど、現実を見てみよう - このビジネスモデルには期限がある。Verizonは常に争う無線顧客を持っている。Chevronのコア製品？それは徐々に博物館に向かっている。

確かに、彼らは何年、場合によっては数十年もの間利益を上げるでしょう。燃料電池のブレークスルーを達成するかもしれません。しかし、長期的な投資を考える配当狙いの投資家にとっては、ベライゾンの高い利回りの方が魅力的に思えます。

3. メルク: 3.7% 配当利回り

私たちのトップ3を締めくくるのは製薬大手のメルクです。これは教科書に載っているダウの犬のケースのように感じられます - 株は過去1年間で29%下落しました。

問題は？ キイトルーダ。彼らの2008年の癌ブロックバスターは2028年に特許を失い始めます。バイオシミラーが登場します。メルクはより簡単な注射に再形成しようとしています。賢い動きですが、特許の崖を止めることはできません。少し着地を和らげるかもしれません。

患者の好みは物語の一部に過ぎません。テバがコパクソンの特許を失ったときのことを思い出してください。保険会社はすぐにジェネリックに飛びつきました。テバの新しい投与頻度の少ない注射用フォーミュラ？重要ではありませんでした。保険会社は皆をバイアトリスのジェネリック版に押し込みました。

キーtrudaの状況がどのように展開するかは正確にはわからないと言っているわけではありませんが、製薬業界の特許崖を間近で見てきました。ただ、メルクには厳しい状況が待ち受けています。

そうは言っても、これは特許の期限切れに関する彼らの初めての経験ではありません。彼らのパイプラインには他の潜在的な成功もあります。すべてを考慮すると、2025年10月の今、メルクの株はダウの犬の戦略としては悪くないようです。