Nhị phân là gì? Sản phẩm đầu tư đầy thử thách hay công cụ đầu cơ

Rủi ro trong đầu tư: Nơi bắt đầu phù hợp

Trước khi hiểu cấu trúc của giao dịch nhị phân, nhà đầu tư cần nhận thức rằng sản phẩm này có mức độ rủi ro rất cao. Việc quyết định đầu tư mà không có kế hoạch và quản lý vốn tốt có thể so sánh với đánh bạc. Các cơ quan quản lý từ nhiều quốc gia do đó không đồng tình với sản phẩm này.

Giao dịch nhị phân: Định nghĩa và cơ chế hoạt động

Giao dịch nhị phân là sản phẩm tài chính có thể mở vị thế chỉ với 2 hướng

Giao dịch nhị phân là công cụ phái sinh mà nhà đầu tư phải dự đoán hướng di chuyển của giá tài sản trong khoảng thời gian xác định. Lợi nhuận và thua lỗ được xác định ngay từ đầu. Không có giới hạn trung gian, bạn sẽ nhận được toàn bộ số tiền hoặc mất toàn bộ số tiền đó.

Đặc điểm nổi bật của giao dịch nhị phân

• Thời gian đáo hạn rất ngắn, từ 1 phút, 5 phút hoặc 15 phút
• Lợi nhuận nếu dự đoán đúng là 70-85% của số tiền đầu tư ban đầu
• Thua lỗ nếu dự đoán sai bằng toàn bộ số tiền đầu tư
• Nhà đầu tư rõ ràng về lợi nhuận/lỗ dự kiến trước khi vào vị thế

Hai phương pháp chính để giao dịch nhị phân

Call Option: Đặt cược vào giá tăng

Call Option là mở vị thế mà nhà giao dịch dự đoán rằng giá của tài sản tham chiếu sẽ tăng từ mức hiện tại. Nếu dự đoán đúng, Option sẽ nằm trong trạng thái In the Money và tạo lợi nhuận cho nhà giao dịch.

Put Option: Đặt cược vào giá giảm

Put Option là mở vị thế mà nhà giao dịch dự đoán rằng giá của tài sản tham chiếu sẽ giảm từ mức hiện tại. Nếu dự đoán đúng hướng, Option sẽ vào trạng thái In the Money.

Ví dụ thực tế về giao dịch: Dễ hiểu hơn

Giả sử nhà giao dịch xem xét cặp tiền GBPUSD, giá hiện tại là 1.3902

Tình huống 1: Dự đoán đúng Nhà giao dịch tin rằng trong 5 phút tới, giá sẽ tăng cao hơn, do đó đầu tư $100 vào Call Option. Khi hết 5 phút, giá GBPUSD đóng cửa cao hơn 1.3902. Kết quả là Option vào trạng thái In the Money, nhà đầu tư nhận được $185 tổng ($100 lợi nhuận + $85 lợi nhuận)

Tình huống 2: Dự đoán sai Sau 5 phút, giá GBPUSD đóng cửa thấp hơn 1.3902. Option vào trạng thái Out of the Money, nhà đầu tư mất toàn bộ số tiền.

Giao dịch nhị phân: Đầu tư hay đánh bạc?

Câu hỏi này không có câu trả lời duy nhất. Nó phụ thuộc vào cách nhà giao dịch sử dụng.

Nếu xem như đánh bạc:

• Mở vị thế ngẫu nhiên theo cảm xúc
• Không có kế hoạch quản lý vốn
• Quyết định dưới ảnh hưởng của lòng tham và sợ hãi
• Không tính toán rủi ro/lợi nhuận trước

Nếu xem như đầu tư:

• Có kế hoạch rõ ràng
• Phân tích thị trường trước khi vào vị thế
• Quản lý vốn có kỷ luật
• Tính toán tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận

Tình hình pháp lý của giao dịch nhị phân

$100 Việt Nam: Chưa có luật pháp hỗ trợ

Việt Nam đến nay chưa ban hành luật kiểm soát giao dịch nhị phân. Nhà đầu tư quan tâm phải tự chịu rủi ro từ các nhà môi giới. Nếu gặp vấn đề với trung gian, việc giải quyết phải tự làm trực tiếp với các công ty nước ngoài, thường tốn kém và khó thành công.

Các quốc gia khác: Xu hướng cấm

Nhiều quốc gia trên thế giới đã quyết định siết chặt hơn đối với sản phẩm này:

Úc ASIC ###Cơ quan quản lý chứng khoán( cho rằng giao dịch nhị phân có rủi ro quá cao, khi chỉ có khoảng 20% nhà đầu tư nhỏ lẻ có lợi nhuận từ sản phẩm này. Đã cấm cá nhân đầu tư kể từ ngày 3 tháng 5 năm 2021.

Liên minh châu Âu ESMA )Cơ quan quản lý tài chính( ban hành quy định cấm tiếp thị và bán giao dịch nhị phân cho nhà đầu tư nhỏ lẻ từ ngày 23 tháng 3 năm 2018.

Hoa Kỳ Cục FBI phát hiện phần lớn các trang web là lừa đảo và không khuyến khích đầu tư.

Bỉ Đã cấm giao dịch từ tháng 8 năm 2016 do lo ngại về lừa đảo.

Canada Canadian Securities Administrators cấm quảng cáo trực tuyến và cấm giao dịch các chứng khoán có tuổi đời dưới 30 ngày.

Israel Cơ quan quản lý chứng khoán coi đó là hình thức đánh bạc, không phải đầu tư.

Đức Bafin dự kiến cấm quảng cáo và bán cho nhà đầu tư nhỏ lẻ.

So sánh với Forex: Những điểm giống nhau

Cả giao dịch nhị phân và Forex đều là công cụ đầu cơ được nhiều nhà giao dịch quan tâm, có điểm chung sau:

• Giao dịch trực tuyến mọi lúc
• Có thể bắt đầu với số vốn nhỏ
• Có thể kiếm lợi từ hướng đi của giá cả lên hoặc xuống
• Khi dự đoán đúng, có thể tạo lợi nhuận gấp nhiều lần vốn ban đầu

So sánh với Forex: Những điểm khác biệt

) Về khả năng tiếp cận và thời gian giao dịch

Forex - Thị trường ngoại hối mở 24 giờ, 5 ngày trong tuần. Các tổ chức và nhà giao dịch nhỏ lẻ có thể tiếp cận mọi lúc.

Giao dịch nhị phân - Phụ thuộc vào thời gian mở cửa của thị trường tài sản tham chiếu. Nếu tham chiếu cổ phiếu, thời gian giao dịch sẽ bị giới hạn.

Về tuổi của chứng khoán

Giao dịch nhị phân - Thời gian rất ngắn, từ 1-15 phút, chọn từ đầu lệnh và không thể thay đổi sau đó. Một số nhà môi giới cho phép đóng vị thế trước hạn, nhưng nhà đầu tư phải chịu mất.

Forex - Không có ngày hết hạn, có thể giữ vị thế từ vài giây đến nhiều tháng.

Về rủi ro và biến động

Giao dịch nhị phân - Biến động giá không ảnh hưởng đến lợi nhuận/thua lỗ, đã cố định từ đầu.

Forex - Biến động ảnh hưởng trực tiếp đến lợi nhuận/lỗ, tin tức và sự kiện quan trọng có thể khiến mất toàn bộ tài khoản hoặc thu lợi khủng.

Về khả năng sinh lời

Giao dịch nhị phân - Lợi nhuận bị giới hạn, không dùng đòn bẩy, thường 50-80% của vốn.

Forex - Có thể dùng đòn bẩy, lợi nhuận cao hơn, nhà chuyên nghiệp có thể kiếm lợi 200% trở lên.

Nên chọn giao dịch nào?

Nếu bạn muốn xác định rõ ràng rủi ro

Giao dịch nhị phân có thể phù hợp hơn vì rõ ràng thắng/thua từ đầu. Nhưng nếu muốn lợi nhuận dài hạn, bạn cần thắng hơn 80% các lần giao dịch.

Nếu bạn tìm kiếm lợi nhuận cao

Forex là lựa chọn tốt, bạn không cần thắng nhiều lần, nếu quản lý rủi ro tốt, dù tỷ lệ thắng thấp vẫn có thể sinh lời, vì có thể để lợi nhuận chạy và cắt lỗ nhanh.

Tóm lại

Giao dịch nhị phân và Forex đều là công cụ đầu cơ có ưu và nhược điểm. Trước khi quyết định đầu tư, nhà giao dịch cần hiểu rõ sự khác biệt và có thể đánh giá đúng rủi ro. Dù chọn sản phẩm nào, điều quan trọng nhất là học hỏi, quản lý vốn cẩn thận và không ngừng nâng cao kỹ năng giao dịch.