Торговля виртуальной валютой: юридическая перспектива на получение прибыли

В сфере криптовалют разгорелась оживленная дискуссия относительно правового статуса лиц, занимающихся высокочастотной торговлей цифровыми активами, обычно называемыми "валютными трейдерами" или "OTC мерчами". Суть проблемы заключается в определении того, подпадают ли их действия под категорию "незаконной предпринимательской деятельности" в соответствии с действующими правовыми нормами. Эта статья исследует сложности, окружающие данный вопрос, рассматривая соответствующие законы и регуляции для предоставления всестороннего анализа.

Понимание правовой структуры

Концепция "незаконной предпринимательской деятельности" строго определена в уголовном кодексе. Важно отметить, что не все нелицензированные бизнес-операции автоматически попадают под эту категорию. Статья 225 Уголовного кодекса описывает конкретные обстоятельства, которые составляют это правонарушение:

1. Несанкционированная операция с монополизированными товарами или ограниченными предметами
2. Незаконная торговля лицензиями на импорт/экспорт или другими регулируемыми бизнес-документами
3. Участие в ценных бумагах, фьючерсах, страховании или расчетах фондов без надлежащей авторизации
4. Другие незаконные действия, которые серьезно нарушают рыночный порядок

При применении этих критериев к торговле криптовалютой становится очевидным, что такие действия не подходят под первые две категории. Внимание затем смещается на последние пункты, особенно на потенциальную интерпретацию торговли криптовалютой как несанкционированного расчета средств или серьезного нарушения рынка.

Торговля криптовалютами: расчет средств или нарушение рынка?

Интерпретация OTC торговли криптовалютами как "расчёт фондов" представляет собой определённые сложности. Бизнес-модель этих трейдеров больше напоминает модель скальперов, чем традиционных систем третьих сторон для платежей. Кроме того, оффлайн характер многих OTC транзакций дополнительно отличает их от регулируемых операций с расчётом фондов.

Что касается рыночных нарушений, Верховный народный суд указал, что применение этого положения к новым сценариям требует внимательного рассмотрения и консультаций. Это предполагает, что маркировка торговли криптовалютой как серьезного нарушителя рынка потребует тщательного процесса юридической проверки.

Угол валютного обмена

Альтернативный подход к классификации торговли криптовалютой как незаконной предпринимательской деятельности основан на интерпретации ее как несанкционированной торговли иностранной валютой. Однако эта интерпретация поднимает свои собственные вопросы, особенно касательно того, могут ли стейблкоины, такие как USDT, законно классифицироваться как иностранная валюта.

Текущие нормативные акты определяют иностранную валюту как способы оплаты и активы, деноминированные в иностранных валютах, используемые для международных расчетов. Это включает в себя наличную валюту, платежные инструменты, ценные бумаги и Специальные права заимствования. Дебаты сосредоточены на том, попадают ли криптовалюты, особенно стейблкоины, под это определение.

Юридическая интерпретация и цель

С точки зрения буквального толкования сложно классифицировать криптовалюты как иностранную валюту. Они не являются законным платежным средством, выпущенным суверенными государствами, и не обладают широким принятием и стабильностью, характерными для традиционных валют.

Кроме того, учитывая цель регулирования валютного обмена — в первую очередь поддержание экономической стабильности и защита стоимости национальной валюты — торговля криптовалютой, по-видимому, имеет минимальное влияние по сравнению с прямыми, несанкционированными обменами RMB на иностранную валюту.

Заключение

Согласно действующей правовой базе и интерпретациям, акт покупки и продажи криптовалюты с целью получения прибыли не является по своей сути незаконной предпринимательской деятельностью. Деятельность OTC-мерчантов и валютных трейдеров, как правило, выходит за рамки поведения, регулируемого по данной уголовной статье.

Однако важно отметить, что если OTC-мерчант сознательно способствует использованию стейблкоинов в качестве моста для валютных операций, и если объем превышает определенные пороги, могут возникнуть юридические последствия.

По мере того как ландшафт криптовалют продолжает развиваться, так же должна изменяться и наша правовая база и регуляторные подходы. Этот анализ предоставляет основу для продолжающихся обсуждений, но динамический характер этой области требует постоянной бдительности и адаптивности в правовых интерпретациях.