Kripto Varlıklar staking nedir? (Kripto Staking)

1. Genel Bakış

Kripto Varlıklar staking, kullanıcıların sahip oldukları Kripto Varlıklarını bir blockchain ağına veya ticaret platformuna kilitleyerek ağ konsensüs mekanizmasını (örneğin PoS/PoS türev mekanizmaları) desteklemeleri ve belirli bir oranında ödül veya faiz geliri kazanmaları anlamına gelir. Madencilikten farklı olarak, staking yüksek performanslı donanım gerektirmez; katılmak için yalnızca mevcut tokenlar ve çevrimiçi bir adres gereklidir, böylece varlık değer artışı ve ağ güvenliği katkısının kazan-kazan durumunu elde eder.

2. Kripto Varlıklar Staking'in İlkeleri ve Mekanizmaları

PoS ve PoS Türev Mekanizmalarına Giriş
Hisse Kanıtı (PoS) konsensüs mekanizması

• PoS, geleneksel Proof of Work (PoW) ile karşılaştırıldığında daha enerji verimli bir konsensüs mekanizmasıdır. Ağ düğümlerinin blok üretme veya işlemleri doğrulama hakkını kazanmak için belirli bir miktarda coin (Stake) yatırması gerekir. Yatırılan coin miktarı arttıkça, blok üreticisi veya doğrulayıcı olarak seçilme olasılığı artar; başarılı bir doğrulama durumunda blok ödülleri veya işlem ücretleri kazanılabilir.
• Tipik temsilciler: Ethereum 2.0 (ETH2), Polkadot (DOT), Cardano (ADA), vb.
  PoS Türev Mekanizması
• Bazı projeler (Tezos, NEAR ve Algorand gibi) PoS'a dayalı "Yetkilendirilmiş Hisse Kanıtı (DPoS)" veya "Yetkilendirilmiş Doğrulayıcı Mekanizması" tanıtarak, sıradan kullanıcıların token'larını profesyonel düğümlere devretmelerine olanak tanır. Bu düğümler paketleme ve doğrulama işlemlerinden sorumludur ve kullanıcılar ödülleri orantılı olarak paylaşır.

  Staking nasıl gelir üretir

  • Staking Ücret Oranı (Staking APR/APY): Genellikle, proje ekibi, staker'ların ağ güvenliği ve yönetişimine katılmalarını teşvik etmek için temel yıllık getiri oranı (APR) veya yıllık kapsamlı getiri oranı (APY) belirler.
  • Ödül Dağıtım Yöntemi:
• Yerel staking: Kullanıcılar, belirlenen staking sözleşmesi adresine madeni paralarını gönderir ve proje zinciri otomatik olarak ödülleri hesaplayarak belirli aralıklarla (saatlik, günlük veya haftalık gibi) dağıtır.
• Platform Merkezi Staking: Borsa veya üçüncü taraf hizmet sağlayıcısı, kullanıcı stake'lerini toplar ve bunları düğümlere merkezi olarak tahsis eder; hizmet sağlayıcısı, karları eşit olarak yönetir ve dağıtır, böylece kullanıcıların kendilerinin düğüm konuşlandırmasına gerek kalmaz.
  Staking yaparak, kullanıcılar hem pasif gelir elde edebilir hem de ağ güvenliğini ve merkeziyetsizliği artırabilir.

  3. Kripto Varlıklar Stake'in Avantajları ve Değeri

Pasif Gelir
Ağ güvenliği ve konsensüsü sağlamak için boşta kalan dijital varlıkları kilitleyerek staking ödülleri kazanın. Coin tutmakla karşılaştırıldığında, staking varlıkların "değer kazanımını" gerçekleştirebilir.

Siber Güvenlik ve Yönetişim Katkısı
PoS/DPoS ağlarının konsensüs ve yönetimine katılın, tüm blockchain ekosisteminin güvenliğini ve merkeziyetsizliğini artırın ve teklif oylaması ve parametre ayarlamaları gibi zincir üzerindeki yönetim faaliyetlerine katılma hakkına sahip olun.

Eşiği düşür
PoW'a kıyasla, pahalı donanım ve elektrik maliyetleri gerektiren, staking yalnızca yeterli sayıda token'a sahip olmayı ve bunları bir staking sözleşmesine veya platformuna aktarmayı gerektirir, bu da teknik engeller olmadan katılım sağlamaktadır.

Likidite Artırma
DEFI'nin (Merkeziyetsiz Finans) gelişimiyle birlikte, kullanıcıların staking yaptıktan sonra ilgili türev token'lar (örneğin stETH, sDOT vb.) alabilecekleri "Likid Staking" şeması ortaya çıkmıştır. Kullanıcılar, bu türev coin'leri likidite madenciliği, borç verme ve diğer senaryolar için yatırarak fonlarının değerini artırmaya devam edebilirler.

Proje Ekosistem Teşvikleri
Bazı yeni projeler, erken staker'lara staking aktiviteleri (örneğin, airdrop'lar, temettüler, Launchpool vb.) aracılığıyla yeni token'lar dağıtacak ve böylece daha yüksek ek getiriler elde etmeye yardımcı olacak.

Dört Tür Kripto Varlık Staking

1. Zincir Üstü Yerel Stake
   • Kullanıcılar, proje tarafı tarafından sağlanan zincir üzerindeki sözleşme adresine doğrudan token'ları stake eder ve ödüller, zincir üzerindeki protokol tarafından otomatik olarak dağıtılır.
   • Örnek: Ethereum stake (ETH2), Polkadot stake (DOT), Cardano stake (ADA).
2. Kurum/Exchange Staking
   • Borsa (Gate, Binance, Coinbase gibi) veya staking hizmet sağlayıcıları, kullanıcı varlıklarını merkezi olarak doğrulama düğümlerine emanet eder. Kullanıcıların düğüm kurmasına gerek yoktur, sadece platformda staking işlemini tamamlamaları yeterlidir.
   • Gate "On-chain Earning Coin" tipik bir örnektir ve GT, BTC, ETH, DOT gibi çeşitli on-chain/çapraz zincir varlıklarının staking'ini destekler.
3. Likit Staking
   • Kullanıcılar tokenlerini stake ettikten sonra, eşdeğer değerde türev tokenler (örneğin stETH, vb.) alırlar. Türev tokenler merkeziyetsiz borsalarda ticaret yapılabilir veya diğer DeFi protokollerine katılabilir, staking ödülleri ve ikincil likiditeyi dengeleyerek.
   • Örneğin: Lido Finance ve Rocket Pool gibi projeler, Ethereum 2.0 için likidite staking hizmetleri sunmaktadır.
4. Stake Havuzu
   • Küçük yatırımcılar, profesyonel düğümler tarafından işletilen bir staking havuzuna token'larını toplar ve havuz içindeki kazançlar orantılı olarak dağıtılır. Bu, madeni para sahiplikleri bireysel staking için yetersiz olan kullanıcılar için uygundur.
   • Çoğu DeFi platformu ve bazı PoS kamu zincirleri resmi olarak veya üçüncü taraf tarafından işletilen staking havuzlarını başlatacak.

Uyum Önerileri:

1. Projelerin terk edilme veya teknik sorunlar riskini azaltmak için tanınmış ve topluluk tarafından aktif olarak desteklenen PoS/DPoS projelerini seçin.
2. Büyük, saygın borsalarda (örneğin Gate) merkezi staking'i tamamlayın; burada platform projelerin güvenlik ve uyum incelemelerini titizlikle gerçekleştirecektir.
3. Farklı ülkelerdeki düzenleyici politikalarındaki değişikliklere, özellikle vergi raporlaması ve uyum gereklilikleriyle ilgili olarak dikkat edin.

Risk Uyarısı: Bu içerik herhangi bir teklif, talep veya tavsiye niteliği taşımamaktadır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce her zaman bağımsız profesyonel tavsiye almanız gerektiğini unutmayın. Gate'in sınırlı alanlardan tüm veya bir kısmını hizmetlerini kısıtlama veya yasaklama hakkına sahip olduğunu lütfen unutmayın. Kripto Varlıklar piyasası son derece dalgalıdır ve yatırım dikkatle yaklaşılmalıdır.