Piyasa Genel Görünümü

Pazarın Ana Eğilimleri

Piyasa şu anda son derece panik içinde, duygu endeksi %53'ten %7'ye düştü. Fed'in şahin açıklamaları ( faiz indirim beklentisini 4'ten 2'ye düşürdü ) ve yaklaşık 1 milyar dolarlık zorunlu tasfiyeyi tetikledi, piyasanın önemli bir de-leveraging sürecinden geçtiğini gösteriyor.

DeFi alanında son iki ayda ilk kez TVL negatif büyüme gösterdi (-2.21%), ancak stabil coinlerin piyasa değeri artmaya devam etti (USDT +0.55%, USDC +1.44%). Bu, piyasa düzeltmesine rağmen, temel likiditenin sürekli olarak girdiğini ve makine havuzları gibi stabil gelir projelerinin rağbet gördüğünü gösteriyor.

AI Agent pazarının büyüklüğü 99 milyar dolara ulaştı, yatırım odakları spekülatif AI Meme token'larından altyapı inşasına kaydı, bu da pazarın giderek olgunlaştığını, proje yönlerinin daha rasyonel ve pratik hale geldiğini gösteriyor.

Meme coin pazarındaki sıcaklık belirgin şekilde düşüyor, fonlar büyük ölçüde geri çekilmeye başladı, bu da spekülatif duyguların azaldığını gösteriyor ve yatırımcılar artık gerçek uygulama değeri olan projeleri aramayı tercih ediyor.

Piyasa büyük dalgalanmalar yaşarken, kamu zinciri sektörü güçlü bir direnç gösterdi ve riskten korunma için ilk tercih haline geldi, bu da piyasanın altyapıya olan güveninin hala sağlam olduğunu yansıtıyor.

Noel tatilinin yaklaşmasıyla birlikte, piyasa likiditesinin azalma göstermesi bekleniyor. BTC ve ETH'ye odaklanarak savunmacı bir tahsis stratejisi uygulanması önerilirken, DeFi sabit getirili projelere ve AI altyapı projelerine de dikkat edilmesi gerekiyor, ancak tatil döneminde meydana gelebilecek dalgalanma risklerinin artabileceği hususunda dikkatli olunmalıdır.

Piyasa Duygusu Endeksi Analizi

• Piyasa duygu endeksi geçen haftaki %53'ten %7'ye gerileyerek aşırı panik bölgesinde bulunuyor.
• Altcoin bu hafta referans endeksin altında bir performans sergiledi ve büyük bir düşüş eğilimi gösterdi. Kaldıraç pozisyonlarının etkisiyle, piyasada yaklaşık 1 milyar dolardan fazla pozisyon zorunlu olarak kapatıldı ve uzun pozisyonlar belirgin bir şekilde deleveraj yapıldı. Mevcut piyasa yapısı göz önüne alındığında, Altcoin'in kısa vadede referans endeks ile senkronize kalması bekleniyor, bağımsız piyasa olasılığı düşük.
• Altcoin'ler genellikle aşırı panik bölgesindeyken yukarı yönlü bir dönüş yapar.

Genel Pazar Eğilimleri Özeti

• Kripto para piyasası bu hafta bir düşüş trendinde, duygu endeksi aşırı panik seviyesinde.
• Defi türü kripto projeleri dikkat çekici bir performans sergiliyor, piyasanın temel getirileri artırma konusuna sürekli ilgi gösterdiğini gösteriyor.
• AI Agent yarışı projesi bu hafta yüksek kamuoyu ilgisi gösteriyor, yatırımcıların bir sonraki piyasa patlama noktasını aktif olarak aramaya başladığını gösteriyor.
• Bu hafta Meme alanındaki projeler genel olarak düştü, fonlar çekilmeye başladı, bu da piyasadaki Meme coin'lere olan ilginin giderek azaldığını yansıtıyor.

Önemli Alanlar

AI Ajanı

Bu hafta piyasa düşüş eğiliminde ve tüm alanlar değer kaybetti. AI Agent alanındaki token fiyatları da düşmesine rağmen, piyasa tartışmalarının en yoğun olduğu konu. Önceki odak noktası AI Agent Meme tokenleri iken, şimdi altyapı inşaatına yönelmiş durumda.

AI Agent alanının, AI DePIN, AI Platform, AI Rollup, AI altyapısı gibi birçok alanı içerdiği için pazarın gelecekteki gelişimini yönlendirmesi bekleniyor ve bu alanlar AI Agent ile bir araya gelebilir. Temelde blockchain projeleri akıllı sözleşmelerin bir ifade biçimidir ve AI Agent, akıllı sözleşmeleri güçlendirmeyi amaçlamakta ve Crypto ile iyi bir şekilde birleşmektedir.

Piyasa değeri bakımından ilk beşteki AI Agent projeleri:

1. Worldcoin (WLD)
2. Fetch.ai (FET)
3. SingularityNET (AGIX)
4. Ocean Protocol (OCEAN)
5. Render (RNDR)

DeFi alanı

TVL büyüme sıralaması

Geçtiğimiz hafta piyasa projelerinin TVL artışında ilk 5 sırada yer alan (, TVL'si daha düşük olan kamusal projeler dahil edilmemiştir, standart 30 milyon doların üzerindedir ):

1. VaultCraft: 5344.32%
2. Hyperliquid: 183.98%
3. Resolv: 77.31%
4. Babil: %64.43
5. Liste DAO: %48.52

VaultCraft (VCX), Lido Finance'a dayalı stETH 4X kaldıraç Looper'ı tanıttı, çok zincirli dağıtımı destekliyor, Chainlink CCIP aracılığıyla L2'den ana ağa doğrudan staking sağlıyor, %7+APY sunuyor. Matrixport ile işbirliği yaparak 1000 BTC saklama hizmeti aldı, TVL hızla büyüdü. Aynı zamanda Safe ve CoWSwap ile stratejik işbirlikleri kuruldu.

Hyperliquid (HYPE) Bu hafta piyasalardaki şiddetli dalgalanmalar nedeniyle, açık pozisyon sayısı 4.3 milyar doları aştı. Birden fazla popüler kripto para işlem çiftinin kaldıraçlı işlem özelliği eklendi, maksimum 5 kat kaldıraç desteği sunarak kullanıcıları katılmaya teşvik etti.

Resolv, Base ile entegrasyonu tamamladı, işlem maliyetlerini düşürdü ve hızı artırdı. Euler Finance aracılığıyla borç verme hizmetleri sunuldu, Aerodrome'da likidite havuzları başlatıldı, getiri puanlama mekanizması ayarlandı ve Grants programı başlatıldı.

Babylon projesi, Layeredge ile işbirliği yaparak ZK ölçeklenebilirlik teknolojisinin uygulamasını derinleştiriyor ve Sui ile modüler ekosistem inşasını ilerletmek için stratejik bir ortaklık kuruyor.

Lista DAO, veLISTA sahiplerinin LISTA likidite havuzunun dağıtım kararlarına katılmasına olanak tanıyan Gauge Voting ve Bribe Market işlevlerini tanıttı. Çok sayıda ortakla işbirliği yaparak, BNBChain ekosisteminde fırsatlar oluşturmayı ve PumpBTC'yi yenilikçi bir teminat entegre etme sürecini ilerletmeyi hedefliyor.

Pistin Genel Performansı

• Stabil kripto paraların piyasa değeri istikrarlı bir şekilde artıyor: USDT %0.55, USDC %1.44 artış gösterdi, bu da sürekli bir para girişi olduğunu gösteriyor.
• Likidite giderek artıyor: Geleneksel piyasada risksiz arbitraj faiz oranları düşerken, zincir üzerindeki DeFi projelerinde arbitraj faiz oranları artıyor, DeFi'ye dönüş iyi bir seçenek olacak.
• Fon Durumu: DeFi projelerinin TVL'si ilk kez %2.21 negatif büyüme gösterdi, ana nedeni piyasanın büyük ölçüde düşmesiyle likidasyon yapılması. Önümüzdeki iki hafta boyunca genel TVL değişimlerini dikkatle izlemek ve düşüş eğiliminin devam edip etmeyeceğine odaklanmak gerekiyor.

Derin Analiz

Yükseliş itici gücü:

• Piyasa ortamı: Boğa piyasası döngüsü genel likidite talebinde artış getiriyor
• Faiz oranı: Temel borçlanma faizi yükseldi, piyasanın fon fiyatlandırma beklentisini yansıtıyor.
• Gelir tarafı: Döngüsel arbitraj stratejisi getirisi genişledi, protokol içi organik gelirde önemli bir iyileşme sağlandı.

Bu iletim mekanizması, DeFi sektöründeki içsel değer desteğini güçlendirerek pozitif büyüme dinamiği oluşturmuştur.

Potansiyel riskler: Pazar son zamanlarda sürekli yükseliyor, yatırımcılar getiriler ve borçlanma kaldıraçlarına daha fazla odaklanıyor, düşüş riskini göz ardı ediyor. Fed'in beklenmedik bir şekilde faiz indirim beklentisini değiştirmesinin ardından, pazar hızla düştü, 1 milyar dolardan fazla sözleşme ve borçlanma varlığı tasfiye edildi. Bu tür bir tasfiye riski zincirleme tasfiye ile sonuçlanabilir, fiyatları daha da düşürebilir ve daha fazla varlığın tasfiye edilmesine yol açabilir.

Diğer Yarışma Performansı

kamu ağı

Geçtiğimiz hafta piyasa kamu blok zinciri TVL artışında ilk 5:

1. Hyperliquid: 183,98%
2. Bitcoin: 44.94%
3. BSC: %2,71
4. AILayer: %2,02
5. Mantle: 0.75%

Hyperliquid, piyasa dalgalanmaları nedeniyle, açık pozisyon sayısı 4.3 milyar doları aştı. Kullanıcı katılımını artırmak için birçok popüler kripto para birimi işlem çifti için kaldıraçlı işlem özelliği eklendi.

Bitcoin, piyasa düşüşünde daha az değer kaybetti, kullanıcılar riskten korunmak için BTC satın alıyor. Gelecekteki yükselişten umutlu olan daha fazla kullanıcı, ek kazanç elde etmek için BTC'lerini BTCFi projelerine yatırmayı tercih ediyor.

BSC, yeni projeleri ekosisteme dahil ederek, oyun alanında AI ve Web3 entegrasyonunu ilerletmekte, Meme projelerinin gelişimini desteklemekte ve birçok projeye likidite desteği sağlamaktadır.

AILayer, topluluk yönetimi ve ekosistem iş birliğine odaklanarak, katılımı teşvik etmek için birçok etkileşimli etkinlik düzenlemektedir.

Mantle, Compound III entegrasyonu ile $USDe kredi fonksiyonu uyguladı, Scouts Programı'nı genişletti ve büyük bir teşvik etkinliği başlatarak çok sayıda kullanıcıyı katılmaya davet etti.

Artış Listesi Genel Görünümü

Geçtiğimiz hafta piyasa tokenlerinin en çok yükselen 5'i:

1. UXLINK: 107.18%
2. ALIŞILAN: 74.72%
3. MOCA: %72,37
4. HYPE: %52.43
5. VELO: %47.49

Bu hafta yükseliş listesi, sektör odaklı bir özellik gösteriyor; artan tokenlerin çoğu ana ağ alanına ait.

UXLINK, DuckChain ile iş birliği yaparak yatırım aldı ve sosyal büyüme katmanı oluşturdu. Yeni kullanıcıları çekmek için birden fazla işlem platformuyla ortaklaşa büyük bir airdrop etkinliği başlatıldı.

USUAL, yüksek APY getirisi sunan yenilikçi teşvik havuzları ve stratejileri piyasaya sürdü. TVL hızlı bir şekilde büyüyor ve şeffaf işletim modeli vurgulanıyor.

MOCA 3.0 sürümünü yayımladı, yeni kavramlar tanıttı ve AIR Kit'i piyasaya sürdü. SK Planet ile işbirliği yaparak OK Cashbag uygulamasına entegre etti.

HYPE, piyasa dalgalanmaları nedeniyle açık pozisyon sayısında büyük bir artış yaşandı. Yeni eklenen birçok popüler kripto para birimi işlem çifti için kaldıraçlı işlem özelliği.

VELO, Sony Block Solutions Labs ile iş birliği yaparak yeni Layer 2 çözümüne genişliyor. Likidite oluşturma konusunda ilerleme kaydedildi.

Meme token artış listesi

1. Fartcoin (FARTCOIN): 96.66%
2. aixbt tarafından Virtuals (AIXBT): 18.83%
3. Cheems Token (CHEEMS): %8.58

Bu hafta Meme projeleri piyasa düşüşünden büyük ölçüde etkilendi, haftanın ilk yarısında genel piyasayı takip etmedi, haftanın ikinci yarısında ise önemli bir düşüş yaşadı. Şu aşamada piyasanın ilgisi ve fonları Meme coin alanında yoğunlaşmamış durumda.

sosyal medya sıcak noktası

Bu hafta (12.14-12.20) en çok gündeme gelen tema L1s oldu. Listede yer alan tokenler arasında HBAR, SUI, XRP, ETH, TRX, CRO, AVAX, ONDO, OM, QNT, DOT gibi halka açık proje dikkat çekiyor.

Tüm piyasanın düştüğü bir dönemde, çeşitli kamu blok zincirleri iyi performans gösterdi. Yatırımcılar, fonlarını BTC ve ETH'ye yatırarak riskten korunmanın yanı sıra, çoğunlukla çeşitli kamu blok zincirlerine yöneldi. Düşüş sona erdikten sonra bir yükseliş başladığında, çeşitli kamu blok zincirleri genellikle diğer projelerden önce yükselmeye başladı.

Piyasa Teması Genel Durumu

Haftalık getiri oranlarına göre, Cefi alanı en iyi performansı gösterirken, Gamefi alanı en kötü performansı gösterdi.

Cefi alanında BNB ve BGB'nin payı oldukça büyük, toplam %91.52. Binance yeni coinler eklemeye devam ediyor ve bu da trafiği artırıyor, BNB piyasa ortalamasından daha iyi performans gösteriyor. Bitget dikkat çekici bir performans sergiliyor, BGB ters yönde %37.93 artış gösterdi ve bu da tüm Cefi sektörünün performansını artırıyor.

Gamefi yarışı bu yıl düşük ilgi görüyor, fon ve trafik eksikliği var. Yarışta IMX, BEAM, GALA, SAND, AXS'in payı %82.14 ve piyasa ortalamasının altında performans gösteriyor, bu da Gamefi yarışının en kötü performansı sergilemesine neden oldu.

Gelecek Hafta Crypto Büyük Olayları Tahmini

• 26 Aralık ( Perşembe ): Amerika'da o hafta için ilk işsizlik başvurusu sayısı açıklandı

Gelecek Hafta Beklentileri

Makro Faktörlerin Değerlendirilmesi

• Gelecek hafta Amerika'da Noel tatilinin başlamasıyla birlikte, makro verilerin açıklanması az olacak.
• Geçmişteki Noel ve Yeni Yıl tatillerinde, Amerika'nın öncülük ettiği piyasalardaki satın alma gücü azaldı, piyasa dalgalanmaları arttı.

Sektör Dönüşüm Trendi

• DeFi alanı: Yatırımcılar, önümüzdeki yılın ilk çeyreğinde piyasanın genel olarak yükselebileceğini öngörerek, tokenlerini satmak istemiyor ve makine tüfeği havuz projelerine katılarak kazançlarını artırıyor.
• AI alanı: AI Agent yarışı sürekli ilgi görüyor, pazar büyüklüğü 99 milyar dolara ulaştı. Web2 ve Web3 ekosistemleri hızla birleşiyor, veri ağı ve fonksiyonel AI Agent'ın mevcut kripto ürünleriyle entegrasyon süreci hızlanıyor.

yatırım stratejisi önerisi

• Savunma konfigürasyonunu sürdürün, BTC ve ETH konfigürasyonunu artırın, varlıkların riskten korunma özelliklerini güçlendirin.
• Yüksek getirili makinalı tüfek havuzları DeFi projelerine katılarak riski hedge edebilirsiniz.
• Dikkatli olunması, pozisyonların sıkı bir şekilde kontrol edilmesi ve risk yönetiminin iyi yapılması önerilir.