Jim Simons Matematik Makinesi: Bir Adamın Piyasayı Nasıl Kandırdığı

Yıllardır bu ticaret "guru"larının gelip geçişini izliyorum, ama Jim Simons? O kendi liginde. Bu matematik dehası, 1980'den beri sessizce $28 milyar servet biriktirdi, oysa Wall Street'in geri kalanı hala kendi kuyruğunu kovalıyor.

Size bu gizemli kuant sihirbazının neyi tetiklediğini söyleyeyim. Stratejileri bazı mistik voodoo değil - son derece soğuk ve hesaplılar.

Desen Avcısı

Simons, CNBC başlıkları veya Twitter duygusuyla ilgilenmiyor. Herkes Jim Cramer'ın en son sıcak seçimlerini takip etmekle meşgulken, Simons, başkalarının göremediği gizli piyasa kalıplarını tespit eden matematiksel modeller geliştiriyordu.

Bir tekrarlayan anomali bulduğunda, tereddüt etmedi - üzerine atladı ve onu kurutana kadar sömürdü. Hiçbir duygu, hiçbir tereddüt yoktu. Sadece saf matematiksel kesinlik.

Kısa Vadeli Trend İstismarı

Onun ekibi, herkes makro ekonomi tartışmakla meşgulken, ortaya çıkan mikro-trendleri hedef aldı. Bunun güzelliği ne? Herhangi bir piyasa koşulunda - boğa, ayı, yatay, her neyse - para kazandılar. Piyasa yönü onlar için önemli değildi.

Tanrım, brokerimin "sıcak ipuçları" yerine o günlerde Renaissance Technologies'e katılmayı dilerdim...

Anlam Geri Dönüşü Ustası

Simons'un "Déjà Vu" stratejisi aldatıcı bir şekilde basit ama yıkıcı derecede etkili - düşük al, yüksek sat. Görünüşte belli, değil mi? Ama matematiksel modelleri, diğerlerimiz duygusal tuzaklara düşerken, ortalamaya dönüşleri inanılmaz bir doğrulukla tahmin ediyordu.

Doktora Ordusu

Harvard İşletme Okulu'ndan finans uzmanları almak yerine, Simons fizik doktora sahipleri ve hiç hisse senedi ticareti yapmamış bilgisayar bilimcileri işe aldı. Tam bir deha! Bu dışarıdan gelenler, geleneksel piyasa dogmalarından bağımsız ticaret modelleri geliştirdi.

Ve bu büyük beyinleri nasıl sadık tuttu? Eşitlik. Onları, harcanabilir çalışanlar yerine operasyonun ortakları yaptı. Bu yüzden ona para basan bir makine yaptılar.

Kaldıraç Kullanma

Regülatörler perakende yatırımcıları kaldıraç tehlikeleri konusunda uyarmaya devam ederken, Simons sessizce 17:1'e kadar kaldıraç kullanıyordu. Fark ne? Matematiksel avantajı o kadar hassastı ki, bu riski yönetebiliyordu, oysa diğerleri hesaplarını patlatıyordu.

Büyük ticaret evleri bunun bilinmesini istemiyor, ancak bazı piyasa verimsizlikleri o kadar güvenilir ki, kaldıraç hesaplanmış bir silah haline geliyor.

Duygu Katili

Dürüst olalım - çoğumuz duygusal bir yıkım gibi ticaret yapıyoruz. Simons bunu tamamen ortadan kaldırdı. Hiçbir içgüdü, korku, açgözlülük yok - sadece her ticareti yönlendiren soğuk, sert veriler.

Onun firmasının algoritmik işlemleri, çoğu trader kötü pozisyonlarındaki zararları azaltmaya kendilerini ikna etmeye çalışırken, makine benzeri bir hassasiyetle gerçekleştiriliyor.

Yeterince hesap patlattım ki duyguların bir trader'ın en kötü düşmanı olduğunu biliyorum. Simons bunu popüler bir bilgi haline gelmeden on yıllar önce keşfetti.

Jim Simons, veri odaklı ticaretin geleneksel yatırım stratejilerini kesinlikle alt edebileceğini kanıtlayarak finansal piyasalarda devrim yarattı. Anomalileri bulun, kısa vadeli trendlerin üstünde gidin ve tanrının aşkına, ticaretinizden duyguları çıkarın.