Аналіз податкової та регуляторної системи Криптоактивів Малайзії

1. Огляд податкової системи Малайзії

Податкова система Малайзії включає два основні види податків: прямі та непрямі. Прямі податки в основному охоплюють податок на доходи, податок на прибуток з нерухомості та податок на доходи від нафти тощо; непрямі податки включають податок на національне виробництво, митні збори, податки на імпорт та експорт, податок з продажу, податок на послуги та гербовий збір тощо.

Управління податками в Малайзії здійснюється на основі федеральної та місцевої системи розподілу податків. Федеральний уряд відповідає за розробку національної податкової політики та її виконання через Внутрішнє митне управління та Королівське митне управління. Внутрішнє митне управління головним чином управляє прямими податками, тоді як Королівське митне управління відповідає за збір непрямих податків. Місцеві уряди мають право збирати земельний податок, податок на корисні копалини, податок на ліси та інші місцеві податки.

Основні види податків

1. Податок на прибуток підприємств:

   • Невеликі місцеві компанії (з фактично внесеним капіталом не більше 2,5 мільйона малайзійських ринггітів) застосовують прогресивну ставку податку від 15% до 24%
   • Великі місцеві компанії (з внесеним капіталом понад 2,5 мільйона малайзійських ринггітів) та іноземні компанії підлягають єдиній ставці податку 24%

2. Податок на доходи фізичних осіб:

   • Резиденти-фізичні особи користуються прогресивною ставкою податку від 0% до 30%
   • Для нерезидентів фізичних осіб застосовується фіксована ставка податку в 30%

3. Попередній податок:

   • Специфічні типи доходів для нерезидентних підприємств та осіб
   • Податкова ставка варіюється в залежності від природи доходу та двосторонніх податкових угод, зазвичай складає від 10% до 15%.

4. Податок на прибуток з нерухомості:

   • Податкова ставка зменшується з 30% (продаж протягом 3 років) до 5% (продаж через 6 років)

5. Податок на імпорт та експорт:

   • Імпортні мита варіюються залежно від типу товару та торгових угод.
   • Частина ресурсних товарів підлягає експортному збору в розмірі 0-20%.

2. Юридичне становище та оподаткування криптоактивів

Малайзія не визнає криптоактиви як законний засіб платежу, але Комісія з цінних паперів розглядає частину криптоактивів як "цифрові активи", включаючи їх до сфери регулювання цінних паперів. Це позиціонування впливає на способи оподаткування криптоактивів.

З точки зору оподаткування, Малайзія не стягує податок на капітальний прибуток з особистого володіння криптоактивами. Однак, якщо особа або підприємство займається частими операціями з криптоактивами або пов'язаним бізнесом, їхні доходи можуть вважатися оподатковуваними.

Податкові органи можуть визнати такі випадки оподаткованою діяльністю "денної торгівлі":

1. Велика кількість криптоактивів
2. Короткострокове утримання
3. Високочастотна торгівля
4. Проведення маркетингової кампанії для криптоактивів
5. Не продавайте з відчаю
6. Мотивація угоди явно має комерційну мету
7. Для короткострокового фінансування покупки криптоактивів
8. Інші відповідні підтверджуючі фактори

Для платників податків, які вважаються денними трейдерами, метод розрахунку оподатковуваного доходу є відносно простим: різниця між ціною утилізації криптоактивів та витратами на їх придбання є оподатковуваним доходом.

Крім того, винагорода, отримана у формі Криптоактивів, повинна визнаватися як оподатковуваний дохід за справедливою ринковою вартістю на момент отримання. Якщо торгівля Криптоактивами платника податків визнається "ризиковою комерційною діяльністю", то відповідні прямі витрати та процентні витрати можуть бути вирахувані з податку.

Варто зазначити, що хоча в теорії розрізняють капітальне володіння та операційні угоди, на практиці межа між ними може бути неясною. Торгові дії платника податків можуть призвести до повторної кваліфікації податкової природи, що, в свою чергу, вплине на податкову базу.

3. Еволюція регуляторної структури Криптоактивів

Малайзія в останні роки поступово формувала двосмугову регуляторну систему, орієнтуючись на Комісію з цінних паперів (SC) та Національний банк Малайзії (BNM). SC відповідає за регулювання сектора криптоактивів, тоді як BNM зосереджується на управлінні фінансовою стабільністю, включаючи платежі та боротьбу з відмиванням грошей.

Основні етапи розвитку регуляторної структури такі:

• 2014 рік: BNM заявила, що не визнає криптоактиви як законні гроші і не регулює їх.
• 2018 рік: BNM опублікував посібник з боротьби з відмиванням грошей, який вимагає від постачальників криптоактивів виконувати зобов'язання щодо перевірки особи клієнтів.
• 2019 рік: SC включить цифрові монети з ознаками цінних паперів до сфери регулювання Закону про капітальні ринки та послуги.
• 2020 рік: SC випустила «Посібник з цифрових активів», в якому детально викладено вимоги до регулювання ICO, криптоактивів та інших аспектів.
• 2021-2022 роки: регуляторна увага зосереджується на відповідності платформам і узгодженні з міжнародними стандартами, посилення заходів правозастосування щодо несанкціонованих платформ.
• Серпень 2024 року: SC переглянула «Посібник з цифрових активів», додатково уточнивши властивості цінних паперів цифрової валюти та відповідні вимоги до регулювання.

4. Перспективи майбутнього

Малайзія застосовує обережну та поступову стратегію в регулюванні та оподаткуванні криптоактивів, прагнучи залишити помірний простір для інновацій, одночасно підтримуючи фінансову стабільність та захист інвесторів.

В майбутньому ринок криптоактивів Малайзії може розвиватися в наступних напрямках:

1. Глибше дотримання норм: подальше вдосконалення регуляторної структури, що може посилити обмін даними між країнами, нагляд за резервами стейблкоїнів та механізмами аудиту платформ.
2. Регіональна співпраця: зміцнення співпраці з міжнародними регуляторними організаціями, участь у розробці єдиних регуляторних стандартів.
3. Оптимізація податкової системи: можуть бути розроблені більш чіткі керівництва щодо оподаткування криптоактивів та сприяти цифровізації податкової відповідності.
4. Дослідження нових сфер: звертати увагу на нові форми, такі як NFT, DeFi, та своєчасно коригувати регуляторну стратегію.
5. Дослідження CBDC: продовжити просування досліджень та пілотних проєктів цифрових валют центрального банку.

В цілому, Малайзія прагне знайти баланс між контролем ризиків та інноваційним розвитком, створюючи сприятливі умови для здорового розвитку криптоекономіки. У міру вдосконалення регуляторної бази та поступового дорослішання ринку, Малайзія має всі шанси зайняти важливе місце в екосистемі криптоактивів Південно-Східної Азії.