Với sự chấp nhận ngày càng tăng của Bitcoin, câu hỏi thường được đặt ra là liệu các tổ chức chỉ mua BTC để kiếm lợi nhuận từ việc giữ của họ. Một số công ty nổi tiếng như Strategy ( MicroStrategy) và Metaplanet đã mua Bitcoin trị giá hàng tỷ đô la và hiện đang kiếm được lợi suất đáng kể trên số lượng nắm giữ của họ.
Nhưng để hiểu điều này, trước tiên hãy tìm hiểu sâu về năng suất là gì và tại sao nó thu hút các nhà đầu tư kiếm thu nhập thụ động, điều này đang thúc đẩy đầu tư vào Bitcoin ở mức độ rộng hơn.
Bitcoin yield là gì?
Nói một cách đơn giản, lợi suất Bitcoin đề cập đến thu nhập hoặc lợi nhuận được tạo ra từ việc giữ BTC thông qua các chiến lược hoặc cơ chế tài chính khác nhau mà không nhất thiết phải bán nó.
Khác với các tài sản truyền thống như cổ phiếu và trái phiếu có thể trả cổ tức hoặc lãi suất, Bitcoin bản thân nó không tạo ra lợi suất vì nó là một loại tiền điện tử phi tập trung không có dòng tiền tích hợp.
Tuy nhiên, các sản phẩm tài chính và giao thức sáng tạo đã xuất hiện để cho phép các nhà đầu tư Bitcoin kiếm được lợi suất.
Các cách chính để kiếm lãi suất trên Bitcoin
Sau khi tiền điện tử chuyển hướng đến thị trường chính thống, một số cách đã phát triển để kiếm thêm từ tiền điện tử được giữ, bao gồm cho vay Bitcoin, staking, liquid staking và Bitcoin được bao bọc, yield farming và cung cấp thanh khoản.
Cho vay: Trong cho vay, người ta có thể cho vay Bitcoin cho người vay thông qua sàn giao dịch tập trung và giao thức phi tập trung, kiếm lãi bằng Bitcoin hoặc stablecoin. Lợi suất trong cho vay chủ yếu dao động khoảng 2%-6% APY, tuy nhiên một số nền tảng cung cấp nhiều hơn nhưng rủi ro thua lỗ cũng cao hơn ở đó. Trong cho vay, một số rủi ro chính liên quan đến việc nền tảng mất khả năng thanh toán, bị hack hoặc tranh chấp quy định.
Staking: BTC có thể được stake trên các mạng proof of stake như staking BTC tự quản lý của Core blockchain, kiếm phần thưởng. Lợi suất trung bình trên BTC trong staking dao động từ 5%- 10% tùy thuộc vào nền tảng, tuy nhiên staking trở nên rủi ro khi liên quan đến độ dễ bị tổn thương của hợp đồng thông minh và sự biến động của token thứ cấp. Bitcoin đã được stake bảo vệ mạng lưới, các validator hoặc delegator nhận được phần thưởng dựa trên số lượng stake của họ, và Bitcoin thường được chuyển sang chuỗi tương thích PoS.
Lợi nhuận stablecoin được hỗ trợ bởi Bitcoin: Stablecoin dựa trên Bitcoin là stablecoin được đúc sau khi khóa tài sản thế chấp bằng BTC, trong đó người dùng gửi BTC vào một giao thức để đúc một stablecoin và sử dụng thêm nó để cho vay, đặt cược hoặc cung cấp thanh khoản trong DeFi. Trong giao thức này yêu cầu tài sản thế chấp quá mức để giảm bớt sự biến động giá. Lợi nhuận tiềm năng trong việc này là 5% đến 10% APY, tùy thuộc vào chiến lược DeFi cho stablecoin được đúc.
Tại sao lợi suất lại quan trọng đối với những người nắm giữ lớn?
Đối với các tổ chức, quỹ đầu cơ, công ty và các nhà quản lý tài sản, hiện nay Bitcoin không chỉ là một phương tiện đầu tư đầu cơ mà còn là một nơi lưu trữ giá trị.
Chiến lược sinh lợi cải thiện hiệu quả vốn bằng cách cho phép người nắm giữ cơ hội kiếm thu nhập trong khi vẫn được tiếp xúc với sự tăng trưởng giá của Bitcoin. Nhu cầu về lợi suất, các đổi mới tài chính tập trung và phi tập trung, đã được thúc đẩy bởi hơn 110 tỷ USD trong các quỹ ETF Bitcoin giao ngay và hàng tỷ USD khác trong kho bạc doanh nghiệp.
Vì việc áp dụng Bitcoin của các tổ chức đang gia tăng và giá của nó đạt $112,509.65 vào tháng 5 năm 2025, khả năng kiếm lợi nhuận từ việc giữ BTC làm cho nó trở nên hấp dẫn hơn cho các danh mục đầu tư đa dạng.
Lợi suất trên Bitcoin có thể được sử dụng như một nguồn thu nhập thay thế trong một thế giới mà lợi suất trái phiếu đang giảm Lợi suất trên Bitcoin được một số nhà đầu tư tổ chức coi là một hàng rào có thể hoặc bổ sung cho các tài sản thu nhập cố định thông thường.
Nó tuân thủ các khái niệm đầu tư hiện đại về sản xuất thu nhập, đa dạng hóa và hiệu quả vốn, lợi suất Bitcoin là đáng kể đối với những người nắm giữ lớn. Nó đang chuyển mình từ một tài sản đầu cơ thành một công cụ chiến lược, tạo thu nhập trong các danh mục đầu tư chuyên nghiệp khi tiềm năng lợi suất trưởng thành.
Kết luận
Đối với các nhà đầu tư tổ chức, lợi suất BTC không chỉ là một khoản thưởng; nó là một yêu cầu chiến lược.. Những người nắm giữ lớn có thể tối đa hóa lợi nhuận, bảo vệ mình khỏi sự biến động và đa dạng hóa các nguồn thu nhập của họ bằng cách biến Bitcoin từ một tài sản lưu trữ giá trị thụ động thành một tài sản sinh thu nhập.
Tiềm năng sinh lời của Bitcoin có lẽ sẽ trở nên đáng kể hơn nữa về mặt sử dụng của các tổ chức và chính thống khi các công cụ tài chính tiên tiến tiếp tục phát triển.
Nội dung chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời chào mời hay đề nghị. Không cung cấp tư vấn về đầu tư, thuế hoặc pháp lý. Xem Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm để biết thêm thông tin về rủi ro.
Bitcoin Yield là gì và tại sao các tổ chức đang chú ý đến nó
Với sự chấp nhận ngày càng tăng của Bitcoin, câu hỏi thường được đặt ra là liệu các tổ chức chỉ mua BTC để kiếm lợi nhuận từ việc giữ của họ. Một số công ty nổi tiếng như Strategy ( MicroStrategy) và Metaplanet đã mua Bitcoin trị giá hàng tỷ đô la và hiện đang kiếm được lợi suất đáng kể trên số lượng nắm giữ của họ.
Nhưng để hiểu điều này, trước tiên hãy tìm hiểu sâu về năng suất là gì và tại sao nó thu hút các nhà đầu tư kiếm thu nhập thụ động, điều này đang thúc đẩy đầu tư vào Bitcoin ở mức độ rộng hơn.
Bitcoin yield là gì?
Nói một cách đơn giản, lợi suất Bitcoin đề cập đến thu nhập hoặc lợi nhuận được tạo ra từ việc giữ BTC thông qua các chiến lược hoặc cơ chế tài chính khác nhau mà không nhất thiết phải bán nó.
Khác với các tài sản truyền thống như cổ phiếu và trái phiếu có thể trả cổ tức hoặc lãi suất, Bitcoin bản thân nó không tạo ra lợi suất vì nó là một loại tiền điện tử phi tập trung không có dòng tiền tích hợp.
Tuy nhiên, các sản phẩm tài chính và giao thức sáng tạo đã xuất hiện để cho phép các nhà đầu tư Bitcoin kiếm được lợi suất.
Các cách chính để kiếm lãi suất trên Bitcoin
Sau khi tiền điện tử chuyển hướng đến thị trường chính thống, một số cách đã phát triển để kiếm thêm từ tiền điện tử được giữ, bao gồm cho vay Bitcoin, staking, liquid staking và Bitcoin được bao bọc, yield farming và cung cấp thanh khoản.
Cho vay: Trong cho vay, người ta có thể cho vay Bitcoin cho người vay thông qua sàn giao dịch tập trung và giao thức phi tập trung, kiếm lãi bằng Bitcoin hoặc stablecoin. Lợi suất trong cho vay chủ yếu dao động khoảng 2%-6% APY, tuy nhiên một số nền tảng cung cấp nhiều hơn nhưng rủi ro thua lỗ cũng cao hơn ở đó. Trong cho vay, một số rủi ro chính liên quan đến việc nền tảng mất khả năng thanh toán, bị hack hoặc tranh chấp quy định.
Staking: BTC có thể được stake trên các mạng proof of stake như staking BTC tự quản lý của Core blockchain, kiếm phần thưởng. Lợi suất trung bình trên BTC trong staking dao động từ 5%- 10% tùy thuộc vào nền tảng, tuy nhiên staking trở nên rủi ro khi liên quan đến độ dễ bị tổn thương của hợp đồng thông minh và sự biến động của token thứ cấp. Bitcoin đã được stake bảo vệ mạng lưới, các validator hoặc delegator nhận được phần thưởng dựa trên số lượng stake của họ, và Bitcoin thường được chuyển sang chuỗi tương thích PoS.
Lợi nhuận stablecoin được hỗ trợ bởi Bitcoin: Stablecoin dựa trên Bitcoin là stablecoin được đúc sau khi khóa tài sản thế chấp bằng BTC, trong đó người dùng gửi BTC vào một giao thức để đúc một stablecoin và sử dụng thêm nó để cho vay, đặt cược hoặc cung cấp thanh khoản trong DeFi. Trong giao thức này yêu cầu tài sản thế chấp quá mức để giảm bớt sự biến động giá. Lợi nhuận tiềm năng trong việc này là 5% đến 10% APY, tùy thuộc vào chiến lược DeFi cho stablecoin được đúc.
Tại sao lợi suất lại quan trọng đối với những người nắm giữ lớn?
Đối với các tổ chức, quỹ đầu cơ, công ty và các nhà quản lý tài sản, hiện nay Bitcoin không chỉ là một phương tiện đầu tư đầu cơ mà còn là một nơi lưu trữ giá trị.
Chiến lược sinh lợi cải thiện hiệu quả vốn bằng cách cho phép người nắm giữ cơ hội kiếm thu nhập trong khi vẫn được tiếp xúc với sự tăng trưởng giá của Bitcoin. Nhu cầu về lợi suất, các đổi mới tài chính tập trung và phi tập trung, đã được thúc đẩy bởi hơn 110 tỷ USD trong các quỹ ETF Bitcoin giao ngay và hàng tỷ USD khác trong kho bạc doanh nghiệp.
Vì việc áp dụng Bitcoin của các tổ chức đang gia tăng và giá của nó đạt $112,509.65 vào tháng 5 năm 2025, khả năng kiếm lợi nhuận từ việc giữ BTC làm cho nó trở nên hấp dẫn hơn cho các danh mục đầu tư đa dạng.
Lợi suất trên Bitcoin có thể được sử dụng như một nguồn thu nhập thay thế trong một thế giới mà lợi suất trái phiếu đang giảm Lợi suất trên Bitcoin được một số nhà đầu tư tổ chức coi là một hàng rào có thể hoặc bổ sung cho các tài sản thu nhập cố định thông thường.
Nó tuân thủ các khái niệm đầu tư hiện đại về sản xuất thu nhập, đa dạng hóa và hiệu quả vốn, lợi suất Bitcoin là đáng kể đối với những người nắm giữ lớn. Nó đang chuyển mình từ một tài sản đầu cơ thành một công cụ chiến lược, tạo thu nhập trong các danh mục đầu tư chuyên nghiệp khi tiềm năng lợi suất trưởng thành.
Kết luận
Đối với các nhà đầu tư tổ chức, lợi suất BTC không chỉ là một khoản thưởng; nó là một yêu cầu chiến lược.. Những người nắm giữ lớn có thể tối đa hóa lợi nhuận, bảo vệ mình khỏi sự biến động và đa dạng hóa các nguồn thu nhập của họ bằng cách biến Bitcoin từ một tài sản lưu trữ giá trị thụ động thành một tài sản sinh thu nhập.
Tiềm năng sinh lời của Bitcoin có lẽ sẽ trở nên đáng kể hơn nữa về mặt sử dụng của các tổ chức và chính thống khi các công cụ tài chính tiên tiến tiếp tục phát triển.