Hướng Dẫn Toàn Diện Về Giao Dịch Tiền Điện Tử: Các Khái Niệm Cơ Bản

Trong vũ trụ của tiền điện tử, có nhiều khái niệm thiết yếu mà mọi nhà đầu tư đều phải hiểu. Hướng dẫn này chi tiết các yếu tố cơ bản của giao dịch tài sản kỹ thuật số.

1. Thị Trường Giao Ngay

Giao dịch giao ngay đề cập đến việc mua trực tiếp các loại tiền điện tử với giá hiện tại của thị trường, với kỳ vọng bán chúng khi giá trị của chúng tăng lên, tạo ra lợi nhuận từ sự chênh lệch giá. Phương pháp này đại diện cho cách tham gia trực tiếp nhất vào thị trường tài sản tiền điện tử, nơi mà việc thanh toán và giao hàng là ngay lập tức.

2. Hợp đồng Tương lai

Các sản phẩm phái sinh của tiền điện tử cho phép giao dịch dựa trên kỳ vọng về hướng đi của thị trường. Khi đánh giá triển vọng tăng giá hoặc giảm giá, các trader có thể chọn vị thế dài (mua với hy vọng tăng giá) hoặc ngắn (bán với hy vọng giảm giá), tạo ra lợi nhuận bất kể hướng đi của thị trường.

3. Đòn bẩy

Đòn bẩy hoạt động như một yếu tố nhân vốn trong các giao dịch với hợp đồng, tăng cường cả tiềm năng lợi nhuận lẫn rủi ro. Mối quan hệ là tỷ lệ thuận: đòn bẩy cao hơn có nghĩa là tiềm năng lợi nhuận cao hơn nhưng cũng có rủi ro cao hơn, trong khi các yếu tố nhân thấp hơn cung cấp lợi nhuận và rủi ro vừa phải.

4. Vị trí dài

Đại diện cho một chiến lược tăng giá nơi nhà giao dịch dự đoán sự gia tăng giá của tài sản. Tính toán lợi nhuận theo công thức: Lợi nhuận = Vốn × Tỷ lệ tăng × Hệ số đòn bẩy

Tương tự, các khoản lỗ được tính như sau: Mất mát = Vốn × Tỷ lệ giảm × Hệ số đòn bẩy

5. Vị trí ngắn

Chiến lược giảm giá nơi dự đoán giá của tài sản sẽ giảm. Cách tính lợi nhuận theo công thức: Lợi nhuận = Vốn × Tỷ lệ giảm × Hệ số đòn bẩy

Các khoản lỗ được xác định bằng: Mất mát = Vốn × Tỷ lệ tăng × Hệ số đòn bẩy

6. Thanh toán

Thanh lý Vị trí Dài

Nguyên tắc của một vị thế dài là vay vốn để mua một tài sản, sau đó bán nó với giá cao hơn, trả lại khoản vay và giữ lại phần chênh lệch như lợi nhuận. Nếu thị trường di chuyển ngược lại và các khoản thua lỗ đạt đến giới hạn ký quỹ của tài khoản, vị thế sẽ bị thanh lý cưỡng chế.

Ví dụ: Nếu bạn giao dịch với đòn bẩy 10x với một biên độ 10.000 USDT, nền tảng sẽ cho bạn vay thêm 90.000 USDT. Trong trường hợp có những biến động bất lợi đáng kể, khi 10.000 USDT của bạn bị mất do giá giảm, nền tảng sẽ thu hồi 90.000 USDT đã cho vay bằng cách thanh lý cưỡng chế vị thế của bạn.

Thanh lý Vị thế Bán Khống

Trong một vị trí bán khống, trader vay mượn tài sản, bán ngay lập tức, và chờ đợi để mua lại với giá rẻ hơn sau đó để trả lại và giữ lại phần chênh lệch. Nếu giá tăng thay vì giảm và vốn không đủ để mua lại tài sản đã vay, sẽ xảy ra việc thanh lý cưỡng bức.

Ví dụ: Trong một giao dịch bán khống với đòn bẩy 10x trên một tài sản trị giá 10.000 USDT, bạn thực sự đang bán 10 đơn vị của tài sản (một chiếc trị giá 10.000 USDT và 9 đơn vị được vay với 90.000 USDT). Nếu giá tăng 11%, lên 11.100 USDT mỗi đơn vị, 100.000 USDT ban đầu chỉ đủ để mua 9 đơn vị, không đủ để trả lại 9 đơn vị đã vay cộng với của bạn. Trong kịch bản này, nền tảng sẽ thực hiện một cuộc thanh lý cưỡng bức để ngăn chặn tổn thất lớn hơn.

7. Thanh toán tổng cộng

Xảy ra trong điều kiện biến động cực đoan khi giá đạt đến mức thanh lý nhanh đến mức các vị thế không thể đóng kịp thời. Trong những trường hợp này, không chỉ mất số vốn ban đầu mà còn có thể phát sinh thêm nợ do các khoản vay không được bảo hiểm.

8. Đóng Vị Trí

Đại diện cho hành động thủ công để kết thúc một giao dịch với hợp đồng, cho dù là để đảm bảo lợi nhuận hay hạn chế thua lỗ. Trader quyết định đóng vị thế một cách tự nguyện trước khi các điều kiện thị trường có thể gây ra một sự thanh lý cưỡng chế.

Đầu tư vào tiền điện tử có những rủi ro đáng kể. Việc phát triển các chiến lược quản lý rủi ro phù hợp và hiểu rõ các cơ chế của thị trường trước khi giao dịch với hợp đồng và đòn bẩy là rất quan trọng.