Tại sao PNL giao dịch của bạn quan trọng (Và cách thực sự để đọc nó)

Mỗi lần bạn đóng giao dịch, một số quyết định xem bạn thắng hay thua: PNL (Lợi nhuận và thua lỗ).

Đây là phép toán khắc nghiệt:

• PNL thực hiện = Tiền thực tế của bạn khi bạn bán (các giao dịch đã đóng)
• PNL chưa thực hiện = Giá trị hiện tại của vị thế mở của bạn (giá thoát phụ thuộc vào thị trường)
• Công thức: Giá bán trừ Giá mua

Ví dụ thực tế: Bạn đã mua BTC với giá 40k đô la, bây giờ nó đang ở mức 45k đô la. PNL chưa thực hiện của bạn = +$5k (chưa được khóa). Đóng giao dịch? Thì $5k trở thành thực tế.

Những kẻ giết người ẩn danh trong PNL của bạn:

• Đòn bẩy hoạt động theo cả hai hướng - lợi nhuận 3x cũng trở thành thua lỗ 3x nhanh như vậy.
• Phí giao dịch làm giảm mỗi chiến thắng
• Slippage trên các cặp thanh khoản thấp có thể xóa bỏ lợi nhuận nhỏ ngay lập tức
• Phí tài trợ trong hợp đồng tương lai sẽ âm thầm làm cạn kiệt vị trí của bạn

Hầu hết các nhà giao dịch bỏ qua điều hiển nhiên:

• Biến động cao = những cú sốc PNL dữ dội (quản lý căng thẳng là rất quan trọng)
• Lệnh dừng lỗ không phải là tổn thất - chúng là kiểm soát thiệt hại
• Tăng trưởng PNL nhất quán vượt qua một 10x may mắn
• Mùa thuế? PNL đã thực hiện của bạn có thể là thu nhập chịu thuế

Kỹ năng thực sự: Không phải là tối đa hóa PNL trong một giao dịch. Mà là giữ cho PNL của bạn dương liên tục thông qua quản lý rủi ro, quy mô vị thế, và không bán tháo trong mỗi lần giảm giá.

Kiểm tra trình theo dõi PNL của sàn giao dịch của bạn. Nếu bạn không thể giải thích tại sao mỗi con số tồn tại, bạn không đang giao dịch — bạn đang đánh bạc.