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今天不再提醒

Kindig刚刚发表了一番让传统价值投资者坐立不安的看法:英伟达市值达到$20 万亿美元并不是痴人说梦。这是数学。



逻辑如下——全球AI基础设施支出加速,比大多数人预测得还要快。我们说的是数据中心、训练集群、推理芯片。每一家超级云厂商、每一个主权AI项目、每一个认真构建智能代理的Web3项目?他们都在争夺同样的算力资源。

英伟达掌控着“镐和铲”。当淘金热用exaflops来衡量,而淘金热本身还在不断扩大时,造铲人的估值就会呈现出完全不同的曲线。

当然,把$20T 当作目标听起来很疯狂,直到你把它和未来十年AI资本支出预测进行对比。然后它看起来就不那么像投机,反而更像……必然?最大的不确定性不是AI支出是否足以支撑这个估值——而是英伟达是否能持续控制住供应链。

来自定制芯片和替代架构的竞争可能会改变一切。但就目前而言?只要你认可AI支出轨迹为基础现实,Kindig的数学逻辑是成立的。
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RektButSmilingvip
· 2小时前
nv这波能不能维持垄断才是关键,custom chip真的起来了就完蛋
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rekt_but_vibingvip
· 13小时前
ngl这20T听起来疯狂但仔细想想也不是完全离谱,就看nvidia能不能hold住这个垄断地位了
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无常亏损收藏家vip
· 13小时前
20万亿?黄仁勋这把刀磨得有点狠啊,但凡AI基础设施烧钱不停,英伟达就是吃定了
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空气币搬砖工vip
· 13小时前
卖铲子的永远赚钱,这个逻辑确实没毛病...但真能hold住垄断地位才是关键啊
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多签失败大师vip
· 13小时前
20万亿?卡死了,这就是nvidia现在的地位啊,芯片卡脖子谁都绕不开
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SigmaBrainvip
· 13小时前
nv这波真的没吹牛,算下来20t也没那么离谱,关键还是看nvidia能守多久
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闪电梭哈侠vip
· 13小时前
二十万亿?老黄这把可以all in了
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ForkTonguevip
· 14小时前
nvidian们该醒醒了,20T说白了就是算力垄断的溢价,但AMD和国产芯什么时候真正起量才是关键
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