لقد حقق نظام Algorand البيئي علامة بارزة مهمة. كأول سوق مالي وعملة مستقرة خوارزمية في هذا النظام البيئي، تم إطلاق AlgoFi رسميًا على الشبكة الرئيسية في 18 ديسمبر. لقد حصل هذا المشروع الذي يحظى باهتمام كبير على دعم من عدة مؤسسات استثمارية معروفة. منذ إطلاقه، أظهر AlgoFi سرعة نمو مذهلة، حيث ارتفعت قيمته الإجمالية المقفلة (TVL) بسرعة لتصل إلى ما يقرب من 30 مليون دولار.
لتعزيز التنمية البيئية بشكل أكبر، توصلت AlgoFi إلى تعاون استراتيجي مع مؤسسة Algorand. يخطط الطرفان لإطلاق برنامج تعدين السيولة بقيمة 3 مليون دولار في الربع الأول من عام 2022، بهدف جذب المزيد من المستخدمين وزيادة نشاط المنصة.
تم طرح AlgoFi باستخدام استراتيجية "الإطلاق المحمي" بحذر، من أجل تقليل المخاطر المحتملة إلى الحد الأدنى. على الرغم من أنه تم تحديد حد أعلى للسيولة في البداية، إلا أنه تم الوصول إلى الهدف المتوقع بسرعة. وذكر فريق المشروع أنهم يخططون لفتح البروتوكول تدريجياً للجمهور بالكامل في السنة الجديدة.
بصفتها أول بروتوكول في سوق رأس المال ضمن نظام Algorand البيئي، تقدم AlgoFi آلية مكافآت جذابة للغاية. بالنسبة لنظام بيئي في مرحلة التطوير المبكر، يعد هذا بلا شك مشروعًا ذا حجم كبير. ومن الجدير بالذكر أن خطة المكافآت الحالية تعتمد فقط على عملة ALGO كوحدة قياس، ولم تشمل بعد مكافآت عملة AlgoFi الأصلية. وقد كشف فريق المشروع أنه بمجرد نشر عقد الحوكمة على الشبكة الرئيسية، ستظهر عملة AlgoFi الأصلية.
لا يمكن إغفال الدعم الكبير من مؤسسة Algorand وراء هذه السلسلة من المبادرات المبتكرة. تركز مؤسسة على صندوق Viridis البالغ قيمته 300 مليون دولار، الذي يركز على دفع تطوير مجال DeFi، وقد دخل الآن في المرحلة الثانية المسماة "Aeneas". تركز هذه المرحلة على ثلاثة مجالات أساسية في DeFi: جسر متعدد السلاسل، صانع السوق الآلي (AMM)، وبروتوكول سوق رأس المال.
على مر التاريخ، يمكننا أن نرى أن المشاريع القليلة الأولى في نظام بيئي غالبًا ما تلعب دورًا حاسمًا. يمكن أن تؤدي إلى ردود فعل متسلسلة، مما يؤدي في النهاية إلى قيمة إجمالية مقفلة تبلغ عدة مليارات من الدولارات. نمط زيادة TVL يظهر أحيانًا بشكل تدريجي، وأحيانًا يظهر نموًا انفجاريًا. تمامًا مثل سوق السيولة الأول الذي تم إطلاقه في نظام Avalanche البيئي في وقت سابق من هذا العام، يُعتبر بدء سوق العملة عادةً أحد أهم المحفزات لنظام DeFi البيئي الناشئ.
بمجرد إنشاء سوق فعال للرافعة (الإقراض)، ستشهد النظام البيئي فرص تطوير جديدة. كأكثر المشاركين نشاطًا في سوق DeFi، يحتاج المستثمرون ذوو المخاطر العالية (المعروفون باسم "degen") إلى استخدام الرافعة لتحقيق استراتيجياتهم الاستثمارية. يسعى هؤلاء المستثمرون لتحقيق عوائد مرتفعة، ويحبون المخاطرة، ويبحثون باستمرار عن طرق مختلفة لزيادة معدل العائد. غالبًا ما تكون استراتيجياتهم بارعة ولكنها عالية المخاطر، حيث يتمثل الأسلوب النموذجي في استخدام عملة واحدة كضمان لاقتراض عملة أخرى، ثم المشاركة في تعدين السيولة للحصول على عوائد مرتفعة. بمجرد اكتشاف فرص استثمار جديدة، يستمرون في الإقراض واستثمار في مشاريع تعدين السيولة الجديدة. ومع ذلك، فإن هذه الاستراتيجية تحمل أيضًا مخاطر، فإذا انهار السوق فجأة، قد تؤدي الكمية الكبيرة من الضمانات إلى خسارتهم لجميع الأصول.
تتمثل الخصوصية الفريدة لنظام Algorand البيئي في أنه يجمع بين المضاربين في العملات المشفرة والمؤسسات المالية التقليدية. على عكس سلاسل الكتل العامة من الطبقة الأولى الأخرى، تتمتع Algorand بمزايا فريدة في تحقيق دمج DeFi والمالية التقليدية، وذلك بفضل تقنيتها التي تسمح بتحقيق قابلية التوسع الحقيقية مع الحفاظ على اللامركزية.
ومع ذلك، لا يزال دور المستثمرين المغامرين هو العامل الرئيسي في دفع تطور النظام البيئي. إنهم أبطال مجهولون لا غنى عنهم في أي نظام بيئي. يمكن أن يسهم المشاركة النشطة لهؤلاء المستثمرين بشكل فعال في زيادة إجمالي قيمة قفل المركز لـ Algorand. سيكتشفون الثغرات في النظام ويقومون بإجراء اختبارات الضغط، ومن خلال المحاولات والفشل المستمر، يساهمون في نمو نظام Algorand البيئي DeFi. إن هذه الجهود هي التي تجعل تطوير Algorand DeFi يصل إلى حجم كبير بما يكفي لجذب انتباه رأس المال التقليدي. بمجرد أن يبدأ رأس المال التقليدي في الدخول بشكل كبير، سيتطور النظام البيئي بأكمله بشكل لا يمكن وقفه. لكن قبل أن تصل هذه المرحلة، لا يزال نجاح Algorand يعتمد بشكل رئيسي على دعم المجتمع الأصلي للعملات المشفرة.
في هذه الحملة لبناء النظام البيئي، تلعب فريق AlgoFi دور الرائد. كمنشئين نشطين، كان مؤسسو AlgoFi يعملون في تداول الفائدة في مؤسسات مالية تقليدية قبل دخولهم صناعة العملات المشفرة. إنهم يدركون كل من المالية التقليدية ويستكشفون بعمق مجال DeFi، وملتزمون ببناء جسر بين الاثنين، مما يعزز تطوير الابتكار المالي.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
أطلق AlgoFi على الشبكة الرئيسية Algorand، حيث تجاوز إجمالي قيمة السوق للعملات 30 مليون دولار.
لقد حقق نظام Algorand البيئي علامة بارزة مهمة. كأول سوق مالي وعملة مستقرة خوارزمية في هذا النظام البيئي، تم إطلاق AlgoFi رسميًا على الشبكة الرئيسية في 18 ديسمبر. لقد حصل هذا المشروع الذي يحظى باهتمام كبير على دعم من عدة مؤسسات استثمارية معروفة. منذ إطلاقه، أظهر AlgoFi سرعة نمو مذهلة، حيث ارتفعت قيمته الإجمالية المقفلة (TVL) بسرعة لتصل إلى ما يقرب من 30 مليون دولار.
لتعزيز التنمية البيئية بشكل أكبر، توصلت AlgoFi إلى تعاون استراتيجي مع مؤسسة Algorand. يخطط الطرفان لإطلاق برنامج تعدين السيولة بقيمة 3 مليون دولار في الربع الأول من عام 2022، بهدف جذب المزيد من المستخدمين وزيادة نشاط المنصة.
تم طرح AlgoFi باستخدام استراتيجية "الإطلاق المحمي" بحذر، من أجل تقليل المخاطر المحتملة إلى الحد الأدنى. على الرغم من أنه تم تحديد حد أعلى للسيولة في البداية، إلا أنه تم الوصول إلى الهدف المتوقع بسرعة. وذكر فريق المشروع أنهم يخططون لفتح البروتوكول تدريجياً للجمهور بالكامل في السنة الجديدة.
بصفتها أول بروتوكول في سوق رأس المال ضمن نظام Algorand البيئي، تقدم AlgoFi آلية مكافآت جذابة للغاية. بالنسبة لنظام بيئي في مرحلة التطوير المبكر، يعد هذا بلا شك مشروعًا ذا حجم كبير. ومن الجدير بالذكر أن خطة المكافآت الحالية تعتمد فقط على عملة ALGO كوحدة قياس، ولم تشمل بعد مكافآت عملة AlgoFi الأصلية. وقد كشف فريق المشروع أنه بمجرد نشر عقد الحوكمة على الشبكة الرئيسية، ستظهر عملة AlgoFi الأصلية.
لا يمكن إغفال الدعم الكبير من مؤسسة Algorand وراء هذه السلسلة من المبادرات المبتكرة. تركز مؤسسة على صندوق Viridis البالغ قيمته 300 مليون دولار، الذي يركز على دفع تطوير مجال DeFi، وقد دخل الآن في المرحلة الثانية المسماة "Aeneas". تركز هذه المرحلة على ثلاثة مجالات أساسية في DeFi: جسر متعدد السلاسل، صانع السوق الآلي (AMM)، وبروتوكول سوق رأس المال.
على مر التاريخ، يمكننا أن نرى أن المشاريع القليلة الأولى في نظام بيئي غالبًا ما تلعب دورًا حاسمًا. يمكن أن تؤدي إلى ردود فعل متسلسلة، مما يؤدي في النهاية إلى قيمة إجمالية مقفلة تبلغ عدة مليارات من الدولارات. نمط زيادة TVL يظهر أحيانًا بشكل تدريجي، وأحيانًا يظهر نموًا انفجاريًا. تمامًا مثل سوق السيولة الأول الذي تم إطلاقه في نظام Avalanche البيئي في وقت سابق من هذا العام، يُعتبر بدء سوق العملة عادةً أحد أهم المحفزات لنظام DeFi البيئي الناشئ.
بمجرد إنشاء سوق فعال للرافعة (الإقراض)، ستشهد النظام البيئي فرص تطوير جديدة. كأكثر المشاركين نشاطًا في سوق DeFi، يحتاج المستثمرون ذوو المخاطر العالية (المعروفون باسم "degen") إلى استخدام الرافعة لتحقيق استراتيجياتهم الاستثمارية. يسعى هؤلاء المستثمرون لتحقيق عوائد مرتفعة، ويحبون المخاطرة، ويبحثون باستمرار عن طرق مختلفة لزيادة معدل العائد. غالبًا ما تكون استراتيجياتهم بارعة ولكنها عالية المخاطر، حيث يتمثل الأسلوب النموذجي في استخدام عملة واحدة كضمان لاقتراض عملة أخرى، ثم المشاركة في تعدين السيولة للحصول على عوائد مرتفعة. بمجرد اكتشاف فرص استثمار جديدة، يستمرون في الإقراض واستثمار في مشاريع تعدين السيولة الجديدة. ومع ذلك، فإن هذه الاستراتيجية تحمل أيضًا مخاطر، فإذا انهار السوق فجأة، قد تؤدي الكمية الكبيرة من الضمانات إلى خسارتهم لجميع الأصول.
تتمثل الخصوصية الفريدة لنظام Algorand البيئي في أنه يجمع بين المضاربين في العملات المشفرة والمؤسسات المالية التقليدية. على عكس سلاسل الكتل العامة من الطبقة الأولى الأخرى، تتمتع Algorand بمزايا فريدة في تحقيق دمج DeFi والمالية التقليدية، وذلك بفضل تقنيتها التي تسمح بتحقيق قابلية التوسع الحقيقية مع الحفاظ على اللامركزية.
ومع ذلك، لا يزال دور المستثمرين المغامرين هو العامل الرئيسي في دفع تطور النظام البيئي. إنهم أبطال مجهولون لا غنى عنهم في أي نظام بيئي. يمكن أن يسهم المشاركة النشطة لهؤلاء المستثمرين بشكل فعال في زيادة إجمالي قيمة قفل المركز لـ Algorand. سيكتشفون الثغرات في النظام ويقومون بإجراء اختبارات الضغط، ومن خلال المحاولات والفشل المستمر، يساهمون في نمو نظام Algorand البيئي DeFi. إن هذه الجهود هي التي تجعل تطوير Algorand DeFi يصل إلى حجم كبير بما يكفي لجذب انتباه رأس المال التقليدي. بمجرد أن يبدأ رأس المال التقليدي في الدخول بشكل كبير، سيتطور النظام البيئي بأكمله بشكل لا يمكن وقفه. لكن قبل أن تصل هذه المرحلة، لا يزال نجاح Algorand يعتمد بشكل رئيسي على دعم المجتمع الأصلي للعملات المشفرة.
في هذه الحملة لبناء النظام البيئي، تلعب فريق AlgoFi دور الرائد. كمنشئين نشطين، كان مؤسسو AlgoFi يعملون في تداول الفائدة في مؤسسات مالية تقليدية قبل دخولهم صناعة العملات المشفرة. إنهم يدركون كل من المالية التقليدية ويستكشفون بعمق مجال DeFi، وملتزمون ببناء جسر بين الاثنين، مما يعزز تطوير الابتكار المالي.