OPTIMISE TA STRATÉGIE : ESPÉRANCE MATHEMATIQUE VS RATIO RISQUE/BÉNÉFICE

ÉLEVE TON TRADING AU NIVEAU SUIVANT

Avez-vous un compte modeste ? Vous pourriez tomber dans ce piège : assumer des risques excessifs et effectuer des opérations avec de faibles probabilités de succès. Toutes les opérations n'ont pas le potentiel de générer des résultats optimaux. Cependant, il existe des méthodes de trading qui vous permettent d'incliner les probabilités en votre faveur, même lorsque tous les résultats ne sont pas idéaux (nous savons que les pertes sont inévitables).

Nos perceptions sur les GAINS ET PERTES sont souvent DISTORDUES par des idées préconçues et GÉNÉRALISÉES sur le SUCCÈS ET L'ÉCHEC. Selon la psychologie des foules et les finances comportementales, les gens ont fréquemment des idées fausses sur ces deux aspects : par exemple, ils ne tiennent pas compte de l'effet de troupeau, c'est-à-dire qu'ils imitent les décisions des autres sans faire leur propre analyse ; ils surestiment leur capacité à prédire le marché ; ils s'accrochent à des investissements perdants au lieu de limiter les pertes, ce qui entraîne des pertes plus importantes ; ils confondent la chance avec la compétence ; ils laissent les émotions guider leurs décisions ; ils négligent leurs principes financiers de base ; ils manquent d'un plan d'investissement clair ; ils passent sous silence les implications fiscales de leurs décisions financières, entre autres.

Alors, QUE SIGNIFIENT POUR TOI GAGNER ET PERDRE ? Tu as probablement pensé que gagner signifie augmenter ton capital et perdre signifie le diminuer. Cependant, en appliquant ces concepts au TRADING ou aux investissements, la situation devient plus complexe.

UN TRADER RECONNU a tenté d'obtenir des bénéfices pendant plus d'un an avec une stratégie qui, selon lui, était réussie en raison de SA HAUTE PROBABILITÉ DE RÉSULTATS POSITIFS. Néanmoins, sur 100 tentatives, 95 SE SONT RÉVÉLÉES ÉCHOUÉES, mais il lui a suffi de 5 succès pour multiplier exponentiellement son capital.

Par conséquent, cette fois-ci, nous nous concentrerons non pas sur la fréquence de vos pertes, mais sur combien vous perdez lorsque vous perdez, combien vous gagnez lorsque vous gagnez et comment établir clairement ces ratios pour améliorer vos résultats.

Je vais vous présenter une méthode simple pour établir votre propre critère de mesure des pertes et des gains dans les transactions de cryptomonnaies.

Qu'est-ce que le Ratio Risque/Bénéfice ?

Il fait référence au rapport entre le montant de capital que vous êtes prêt à risquer (risque) et le montant que vous espérez obtenir (bénéfice) dans une opération.

Avant de continuer, il est crucial de comprendre que pour établir un ratio risque/bénéfice approprié, où le bénéfice justifie le risque encouru, il est fondamental de déterminer un POINT D'ENTRÉE approprié. Par exemple : Si vous divisez une même opération et que vous l'exécutez à différents niveaux avec des objectifs de bénéfice et des risques différents. Lorsque la première entrée comporte un risque plus élevé, le bénéfice potentiel doit également être supérieur.

Si vous investissez 1€ mais que le bénéfice potentiel n'est que de 2€, est-ce que cela en vaut la peine ? En revanche, si vous risquez 1€ mais que le bénéfice potentiel est d'au moins 3€, la perspective peut changer en évaluant si le risque est justifiable.

C'est pourquoi votre point d'entrée déterminera en grande partie si votre opération se déroule en recherchant votre maximum de bénéfice et comment cela diminue en fonction d'un risque moindre.

En conséquence, à mesure que vous réduisez votre risque, la valeur de votre gain potentiel diminue également ou, en termes de délai, le temps que vous devrez attendre pour obtenir un retour attrayant augmente (ce dernier étant plutôt appliqué aux investissements).

Dans le cadre d'une opération, un ratio risque/rendement de 1:3 implique que vous êtes prêt à risquer une unité monétaire pour obtenir trois unités de bénéfice. Il en va de même pour les ratios de 1:2, 1:5, etc.

Revenons au cas du trader qui a réalisé plus de gains avec 5 opérations positives qu'avec des pertes lors de 95 opérations négatives, comment est-ce possible ? Je t'explique :

La clé réside dans l'asymétrie des opérations. Bien que les opérations négatives puissent entraîner des pertes, l'ampleur de ces pertes est limitée par le ratio risque-rendement. D'un autre côté, les opérations positives, bien que moins fréquentes, génèrent des gains qui dépassent largement les pertes accumulées. C'est comme avoir une série de petites pertes et un nombre réduit de grandes gains, ce qui entraîne un solde global positif.

Exemple de Trading avec Ethereum (ETH)

Imaginons que vous envisagez de réaliser une opération avec Ethereum. Supposons qu'actuellement, le prix de l'ETH est de 1.900€ par unité. Vous souhaitez établir un ratio risque/bénéfice de 1:3 dans votre opération. Pour y parvenir, vous devez d'abord déterminer votre niveau de risque et établir votre stop-loss et take-profit en conséquence.

Stop-loss (SL) : Si vous êtes prêt à risquer 1€ par unité, et que vous disposez de 100€, vous pourriez acquérir environ 0.053 unités d'Ethereum (100 / 1900 = 0.053). Par conséquent, votre stop-loss pourrait être placé environ 0.053 unités en dessous de votre point d'entrée.

Take-profit (TP) : Avec un ratio risque/rendement de 1:3, votre take-profit devrait être trois fois supérieur à votre stop-loss. Si votre stop-loss est, par exemple, à 10€ en dessous de votre point d'entrée, votre take-profit devrait être à 30€ au-dessus de votre point d'entrée.

Ce ratio suppose un système qui, lorsqu'il gagne, le fait trois fois plus que lorsqu'il perd, bien que ce ne soit pas toujours le cas. Cela dépendra du pourcentage de réussites de votre système.

Et c'est là que la ESPÉRANCE MATHÉMATIQUE entre en jeu, qui nous sert à évaluer si un système est rentable ou non à long terme. En d'autres termes, si vous pourrez obtenir un bon rendement à long terme indépendamment du pourcentage de pertes ( ce qui est ce que le trader de l'exemple a réalisé ).

La formule est la suivante : (Pourcentage des opérations gagnantes X gain moyen) - (Pourcentage des opérations perdantes X perte moyenne). Cette formule nous permet d'évaluer notre système en nous basant sur les données obtenues de nos opérations à long terme.

Par exemple, si sur 10 opérations, 6 sont positives et 4 négatives, mais lorsque vous gagnez, vous obtenez 10€ et lorsque vous perdez, vous perdez 20€, en appliquant ces données à notre formule, cela donnerait ainsi :

Données:

% opérations gagnantes : 0,6 en décimales (60%)

Gain moyen : 10€

% d'opérations perdantes : 0,4 en décimales (40%)

Perte moyenne : 20€

EM = (0.6 x 10) - (0.4 x 20) = -0.2

Comme il ressort de cette opération, c'est un système avec une espérance mathématique négative, donc il n'est pas viable.

Ainsi, le ratio risque/bénéfice n'est pas tout dans le système, mais fait partie d'un ensemble, et pour savoir si notre ratio est le bon, nous devons utiliser ce type d'OUTILS pour déterminer si notre système est bénéfique à long terme. (Vous pouvez effectuer cette analyse avec vos opérations de l'année 2024 pour améliorer votre système et commencer l'année prochaine du bon pied).

Ainsi, il se peut que vous ayez une asymétrie dans vos opérations, c'est-à-dire que chaque fois que vous perdez, vous le faites par le double mais pas par le triple (vous pouvez ajuster cela en modifiant la taille de votre position) et que chaque fois que vous gagnez, vous le fassiez par le triple et non par le double. À long terme et en utilisant notre formule d'EM, vous pouvez mieux comprendre ce que vous faites bien ou mal en termes numériques.

Selon un analyste financier reconnu, chaque fois que vous envisagez de faire un investissement ou avant d'exécuter une opération, demandez-vous quel pourrait être votre véritable profit ( ou examinez votre espérance mathématique ), car il n'est pas équivalent de recevoir le double pour chaque euro investi qu'un prix d'une valeur de 1000€. Il ne sera jamais équivalent d'investir dans une cryptomonnaie qui a épuisé son potentiel de croissance que dans une qui, selon votre analyse, pourrait avoir de fortes chances de générer des bénéfices plus élevés.

À partir de là, vous pourrez déterminer s'il vaut la peine de prendre le risque.

"Le principal obstacle de l'investisseur, et même son pire ennemi, est probablement lui-même." - Benjamin Graham

Il est temps d'approfondir les connaissances.