Navegando no Ciclo do Mercado em Alta de Cripto 2024-2025: Análise técnica

Olá traders e investidores!

Enquanto o Bitcoin tem estado em consolidação entre $60,000 e $70,000, a maioria das altcoins parece adormecida em comparação. Apesar da impressionante recuperação que testemunhámos no Bitcoin, Ethereum e outras criptomoedas importantes, muitos ativos cripto continuam a testar os seus mínimos. Estes movimentos de preços podem desiludir até os traders de criptomoedas mais experientes. As pessoas normalmente negociam criptomoedas para obter lucro, no entanto, atualmente, até mesmo a compra de altcoins nos seus pontos mais baixos gera retornos mínimos.

Em março de 2024, a maioria das estratégias de trading de criptomoedas antecipava uma nova alta, mas em vez disso, observámos quedas de até -60% em várias criptomoedas. Mesmo as estratégias de trading automatizado sofreram perdas substanciais nos últimos três meses. Bots de trading em grid, tipicamente eficazes durante tendências de alta, falharam à medida que os preços se moviam para fora das suas faixas de trading predefinidas.

Esta correção de mercado parece necessária devido ao otimismo excessivo no mercado de criptomoedas. A decepção e a pressão de venda normalmente precedem verdadeiras corridas de touros. Agora que este processo está em andamento, vamos analisar a estrutura atual do mercado e os cenários potenciais à frente.

Análise do Bitcoin ($BTC)

Como costuma acontecer, o Bitcoin liderou o movimento ascendente inicial. O ciclo de alta começou no início de 2023. Ao examinar o período semanal, tanto o Oscilador Incrível quanto os indicadores Alligator sugerem que o Bitcoin permanece na onda global 3 devido ao seu valor máximo. Além disso, o AO ainda não cruzou a linha zero, indicando que há um espaço significativo antes que este mercado em alta conclua.

A nossa análise projeta a conclusão da onda 3 dentro dos próximos 1-2 meses, com um alvo de preço de aproximadamente $80,000. Usando esta projeção, podemos prever cenários futuros. Para a onda 4, temos um alvo de alta confiança dentro da faixa de retração de Fibonacci de 0.38-0.5 da onda 3, correspondente a $54,000-$61,000. Além disso, a onda 4 de grau inferior terminou nesta zona. Quando o preço atingir esta zona, padrões de reversão altista, juntamente com o AO cruzando a linha zero, podem sinalizar o fim da onda 4 global.

Gráfico 1. BTC intervalo semanal

Assumindo que a onda 4 termine nesta zona, podemos projetar alvos para a onda 5. Medindo a distância do fundo da onda 1 até o topo da onda 3 e projetando a partir do fundo da onda 4, chegamos a um alvo máximo de $115,000 para a onda 5 e todo o ciclo de alta. O alvo mínimo é 0.61 desta distância, aproximadamente $92,000. Esta onda provavelmente será impressa juntamente com uma divergência de AO bearish, eventualmente encerrando esta tendência de alta.

Considerando que a onda 4 pode se estender significativamente em duração, este ciclo de alta pode concluir em meados de 2025.

Dominância do Bitcoin

Enquanto o Bitcoin apresenta um movimento direcional claro, e quanto aos altcoins? O gráfico de Dominância do BTC fornece uma visão crítica sobre o desempenho dos altcoins. As grandes quedas na dominância do Bitcoin normalmente coincidem com temporadas significativas de altcoins.

Gráfico 2. Dominância do BTC

Enquanto alguns argumentam que este não é um ativo negociável com movimentos previsíveis, esses padrões refletem a psicologia dos traders e podem ser analisados usando ferramentas tradicionais de análise técnica. A Dominância do BTC atualmente se encontra na faixa de alvo de Fibonacci de 0,5-0,61. Há uma probabilidade substancial de uma grande queda a partir daqui, potencialmente rompendo abaixo de 40% e, em última análise, alcançando 24%. Essa queda pode coincidir com a verdadeira fase de distribuição do Bitcoin. Jogadores importantes que detêm lucros substanciais em Bitcoin precisam distribuir liquidez para realizar ganhos, o que normalmente desencadeia temporadas de altcoins. Projetamos o início de uma nova temporada de altcoins dentro dos próximos 2 meses.

Análise Cardano ($ADA)

Gráfico 3. Intervalo semanal ADA

Passando para a análise de altcoins, vamos começar com a Cardano. ADA tem dados históricos suficientes para projeções de preço abrangentes. O fundo do último mercado em baixa foi de $0.02, enquanto o ciclo recente teve um fundo de $0.2. Apesar desse aumento de 10x de fundo a fundo, mais alta permanece possível. ADA demonstra características de alta ao estabelecer fundos de ciclo mais altos. O último mercado em alta provavelmente representou apenas a onda 1. A onda global 2 terminou com uma divergência de alta no indicador AO no período semanal, seguida pela recente recuperação local. Este rali representa apenas a onda 1 do novo ciclo de alta, com a atual queda servindo como uma correção. Mais consolidação dentro da faixa atual parece necessária para criar uma decepção suficiente antes que uma enorme onda 3 comece. Os alvos de preço para esta onda incluem $3.3 e potencialmente $5.2 se este ciclo de alta se estender.

Cosmos ($ATOM) Análise

Uma questão premente é por que ativos fundamentalmente fortes como o ATOM permanecem deprimidos enquanto moedas meme geraram retornos de 10x. Essa ineficiência de mercado cria oportunidades, uma vez que o sentimento negativo em relação a ativos como o ATOM muitas vezes precede movimentos significativos de alta. Nossa análise, baseada puramente em gráficos técnicos, sugere que uma corrida de touros se aproxima.

Gráfico 4. ATOM intervalo semanal

O ATOM também demonstra mínimas cíclicas mais altas, indicando força a longo prazo. A principal diferença em relação ao ADA é que o Cosmos imprimiu uma onda 5 encurtada. A primeira onda de alta concluiu em março, e o preço agora parece estar completando a onda 2. A onda 3 provavelmente começará de repente quando os participantes do mercado menos esperarem. Setembro pode trazer ganhos substanciais para projetos com fundamentos sólidos. O alvo mínimo está em $49, com potencial máximo em $77, de acordo com as extensões de Fibonacci 1.0 e 1.61.

Análise Polkadot (DOT)

O DOT exibe padrões semelhantes aos ativos analisados anteriormente. Ao contrário do ATOM, a onda 5 do DOT não foi encurtada, explicando sua recuperação mais forte.

O fundo do mercado em baixa anterior ocorreu significativamente mais baixo do que o ciclo atual. A primeira onda do novo ciclo de alta parece estar completa, com a atual onda 2 desapontante tentando eliminar participantes do mercado.

Gráfico 5. DOT período semanal

Após 1-2 meses de consolidação, potencialmente estabelecendo fundos locais mais baixos, esperamos um impulso ascendente significativo. O alvo mínimo é de $56, com potencial máximo de $89.

Perspectiva Técnica

A maioria das altcoins permanece em uma fase de acumulação que dura quase dois anos. Períodos de acumulação prolongada semelhantes ocorreram antes de ganhos significativos em ciclos de mercado anteriores. Embora este ciclo possa diferir dos padrões históricos, a análise de Elliott Wave captura efetivamente a psicologia das massas. O otimismo atual pode se desvanecer se os preços continuarem a se mover lateralmente, criando o pessimismo necessário para o próximo movimento significativo.

Atualmente, existem dois grupos distintos de traders no mercado. O primeiro mantém uma tendência altista, enquanto o segundo aguarda novas mínimas abaixo da consolidação atual antes de entrar. Ambos os grupos podem se decepcionar, pois os formadores de mercado geralmente evitam tanto movimentos extremos de baixa quanto movimentos prematuros de alta antes que a maioria dos touros capitule.

Para traders profissionais que navegam por esses ciclos, estruturas eficazes de gestão de risco que empregam dimensionamento de posições de 1-2% por negociação, parâmetros rigorosos de stop-loss e uma gestão cuidadosa da alavancagem serão essenciais através da volatilidade antecipada do ciclo de 2024-2025.