Бразилия планирует налогообложение трансакций с криптоактивами за пределами страны для устранения лазеек, новые правила вступят в силу в феврале 2026 года.

В ноябре 2025 года правительство Бразилии рассматривает возможность введения нового налога на криптовалюты, используемые для международных платежей, что может изменить способ обработки трансакций между странами в этой быстрорастущей индустрии цифровых активов. Согласно официальным сообщениям, правительство проверяет, должно ли его налог на финансовые транзакции (IOF) применяться к определенным криптографическим операциям, которые Центральный банк недавно переклассифицировал как операции на форексе.

Объем криптоактивов в Бразилии достиг 227 миллиардов реалов (около 42,8 миллиарда долларов США) в первой половине 2025 года, что на 20% больше по сравнению с предыдущим годом, при этом около двух третей объема торгов связано с долларовым стейблкоином USDT, выпущенным Tether. Новые правила ожидаются с февраля 2026 года, существующие крипто-компании получат 9 месяцев на соблюдение требований.

Корректировка налоговой политики по криптовалютам в Бразилии и влияние на рынок

Бразильское министерство финансов активно продвигает налоговое регулирование трансакций с криптоактивами в международных платежах, эта мера направлена на устранение имеющихся недостатков в налоговой системе. Согласно обсуждаемому предложению, правительство планирует расширить налог на финансовые транзакции (IOF) на трансакции с виртуальными активами и стейблкоинами, которые в новых правилах центрального банка, вступивших в силу в этом месяце, были официально определены как инструменты форекс. Хотя сделки с криптоактивами в настоящее время освобождены от IOF, бразильцам все равно необходимо уплачивать подоходный налог с капитальных доходов, превышающих определенный порог в месяц.

Участвующие в обсуждении чиновники подчеркивают, что цель этой меры заключается в закрытии регуляторных пробелов, а не в увеличении новых доходов. Тем не менее, в то время как Бразилия пытается достичь своих фискальных целей, этот шаг все же может укрепить государственные финансы. Быстрый рост крипторынка в Бразилии, особенно резкий рост использования стейблкоинов, стал движущей силой этой корректировки политики. Данные Федеральной налоговой службы показывают, что в первой половине 2025 года объем криптовалютной торговли достиг 227 миллиардов реалов (42,8 миллиарда долларов США), что на 20% больше, чем в предыдущем году, при этом USDT занимает около двух третей доли, а биткойн только 11%.

Переименование и регуляторная структура стабильной валюты Бразилии

Решение Центрального банка Бразилии официально классифицировать стабильные монеты как инструменты форекс знаменует собой значительное изменение в подходе к регулированию. Власти считают, что эта классификация отражает широкое использование стабильных монет как низкозатратного способа для бразильцев держать долларовые остатки и осуществлять международные платежи. Регуляторы утверждают, что этот переход необходим для предотвращения использования стабильных монет в качестве канала для регуляторного арбитража на форекс-рынке.

Новые правила Центрального банка вступят в силу в феврале 2026 года и будут охватывать широкий спектр деятельности. Любая покупка, продажа или обмен стабильных токенов будет считаться операцией на форекс, а международные переводы с использованием виртуальных активов, расчет на основе карт и перемещение активов из и в управляемые кошельки также будут применяться. Хотя эти определения не приведут автоматически к обязательствам IOF, они создают правовую основу для нового федерального налогового руководства. Федеральная налоговая служба на этой неделе расширила требования к отчетности, включая транзакции, выполняемые через иностранные платформы, работающие в Бразилии.

Ключевые изменения в регулировании криптоактивов в Бразилии

Налоговая политика: рассмотреть возможность взимания налога IOF на трансакции с криптовалютами через границу.

Статус стабильной валюты: переопределен как инструмент форекс

Дата вступления в силу: февраль 2026 года

Размер рынка: Объем торгов за первое полугодие составил 2270 миллиардов реалов (428 миллионов долларов США)

Доля стейблов: USDT составляет около 66% от общего объема торгов.

Доля биткойна: составляет лишь 11% от общего объема торгов.

Укрепление налоговой соблюдаемости и правоприменения в сфере криптовалют в Бразилии

Развивающаяся налоговая политика Бразилии идет в ногу с более широкими изменениями в отношении цифровых активов. В середине 2025 года правительство ввело единый налог в размере 17,5% на криптовалютные доходы, превышающие установленный порог, и ввело новые правила отчетности для активов, превышающих 5000 реалов. Налогооблагаемыми событиями являются продажа, обмен или получение криптоактивов в качестве средства оплаты, а также деятельность по добыче.

Бразильцам необходимо подавать декларацию через онлайн-портал Федеральной налоговой службы, если объем зарубежных сделок превышает 30000 реалов, необходимо подать ежемесячное заявление. Офицеры заявили, что усиление видимости криптопотоков может облегчить выявление недоучтенных импортных платежей, источник в Федеральной полиции оценил, что ежегодно может быть переведено более 30 миллиардов долларов США импортом через стабильные монеты, чтобы избежать уплаты пошлин и других налогов.

Бразильский депутат Эрос Биондини в июне предложил законопроект, требующий отмены всех налогов на криптовалюту для долгосрочных держателей, заявив, что текущие налоги слишком высоки. Эта мера отменит правила 2023 года и удалит положения о налогах на криптовалюту из кодекса. Несмотря на долгий законодательный процесс и возможное вето, это предложение показывает, что политическая напряженность вокруг регулирования цифровых активов в одном из крупнейших крипторынков мира растет.

Реакция отрасли на налогообложение криптовалют в Бразилии

Бразильская криптоиндустрия реагирует на новые правила сложно. Биржи и поставщики платежных услуг активно адаптируют свои бизнес-модели к предстоящим изменениям, некоторые платформы уже начали обновлять пользовательские соглашения и системные настройки. Эксперты отрасли отмечают, что новые правила, хотя и увеличивают затраты на соблюдение норм, также предоставляют более четкую регуляторную структуру для отрасли, что в долгосрочной перспективе может привлечь больше институциональных инвесторов.

Основные крипто-компании усиливают общение с регуляторами, стремясь выразить беспокойства отрасли в процессе разработки правил. Некоторые компании уже начали подготовку образовательных программ, чтобы помочь пользователям понять влияние новых правил и требования к соблюдению. С точки зрения рыночной структуры, новые правила могут способствовать переходу большего объема торгов на регулируемые платформы, а также стимулировать развитие местных стабильных монет в Бразилии, чтобы уменьшить зависимость от долларовых стабильных монет.

Международное сравнение и региональное влияние

Новая налоговая политика по криптовалютам в Бразилии имеет демонстрационный эффект для Латинской Америки. Будучи крупнейшей экономикой региона, регуляторные инициативы Бразилии часто служат примером для соседних стран. По сравнению с такими основными экономиками Латинской Америки, как Аргентина и Мексика, Бразилия находится на переднем плане в отношении целостности нормативной базы по регулированию криптовалют и жесткости правоприменения, и это различие может привести к концентрации криптовалютного бизнеса в Бразилии.

С глобальной точки зрения, подход Бразилии соответствует тенденции усиления регулирования Криптоактивы основными экономиками, но в конкретной реализации он более целенаправленный. США в основном сосредоточены на соблюдении законов о ценных бумагах, Европейский Союз акцентирует внимание на внедрении рамок MiCA, тогда как Бразилия подходит к вопросу с точки зрения налогообложения и контроля за форексом, что отражает различия в регуляторных стратегиях в зависимости от обстоятельств разных юрисдикций. Эта многообразная регуляторная практика предоставляет ценные примеры для регулирования Криптоактивы на глобальном уровне.

Перспективы на будущее и политические рекомендации

С приближением даты вступления в силу в феврале 2026 года ожидается, что рынок криптовалют Бразилии пройдет через важный период корректировок. Аналитики прогнозируют, что в начале действия новых правил может произойти сокращение некоторых трансграничных криптоплатежных операций, но в долгосрочной перспективе это будет способствовать нормализации рынка и его внедрению в мейнстрим. Увеличение ясности в регулировании может привлечь традиционные финансовые учреждения к более глубокому участию в криптоэкосистеме, способствуя развитию инновационных продуктов и услуг.

Для участников рынка рекомендуется внимательно следить за последующими деталями, особенно за конкретными правилами, касающимися налоговой ставки IOF, процесса декларации и требований к соблюдению. Компаниям следует заранее провести обновление систем и обучение сотрудников, чтобы обеспечить плавный переход. Инвесторам необходимо переоценить свои инвестиционные стратегии, учитывая факторы налогообложения при расчете реальной прибыли, а также обеспечить полное документирование всех сделок для выполнения требований к декларации.

Когда бразильские налоговые органы тщательно изучают детали налогообложения трансграничных платежей в криптовалюте, эта крупнейшая экономика Латинской Америки переписывает правила в эпоху цифровой экономики — от тропических лесов до блокчейна, регулирующие меры наконец-то догоняют технологические инновации. Криптомир когда-то утверждал, что у него нет границ, но теперь он ищет новый баланс между налоговыми системами разных стран, и практика Бразилии, возможно, предвещает неизбежное будущее регулирования цифровых активов по всему миру.

Часто задаваемые вопросы

Какой новый налог Бразилия планирует ввести на криптоактивы?

Правительство Бразилии рассматривает возможность введения налога на финансовые операции (IOF) для криптоактивов, используемых для международных расчетов, эти операции были заново классифицированы Центральным банком как операции на форекс, новые правила вступят в силу в феврале 2026 года.

Почему Бразилия переклассифицировала стейблкоины?

Поскольку стейблкоины широко используются в качестве недорогого способа хранения долларовых остатков и проведения международных платежей, переработка направлена на предотвращение их использования на валютном рынке для регуляторного арбитража.

Каков размер рынка криптоактивов в Бразилии?

Объем торгов в первой половине 2025 года составил 227 миллиардов реалов (42,8 миллиарда долларов США), что на 20% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, при этом USDT составляет около 66%, а биткойн только 11%.

Как новые правила повлияют на рынок и инвесторов?

Возможно, это увеличит затраты на соблюдение норм, но предоставит более четкую регуляторную рамку; инвесторам необходимо уплачивать 17,5% налог на прирост капитала на доходы, превышающие месячный порог, и выполнять более строгие требования к отчетности.

Есть ли голоса против нового налога?

Некоторые конгрессмены предложили законопроект об отмене налога на криптоактивы для долгосрочных держателей, полагая, что текущий налог слишком высок, но они сталкиваются с длительным законодательным процессом и возможным отклонением, что отражает политическое напряжение в регулировании цифровых активов.