Макроекономічні події вересня: критичний вплив на волатильність Криптовалюти

Макроіндикатори, які вплинуть на динаміку ринку цього тижня

Макроекономічні показники цього тижня суттєво вплинуть на динаміку ринку криптовалют, з потенціалом для стійкої підвищеної волатильності на ринках цифрових активів.

Адам, макро-дослідник у Greeks.live, нещодавно виділив кілька важливих економічних подій, запланованих на цей тиждень. Оприлюднення даних про нефермерські зарплати та рівень безробіття в п'ятницю є особливо важливим для учасників ринку. Вплив Федеральної резервної системи на ширші макроекономічні умови протягом вересня очікується як значний, з прямими наслідками для оцінок криптовалют і торгових патернів.

Новий запуск токена додає тиск на ринок

У секторі криптовалют запуск WLFI на основній мережі Ethereum 1 вересня представляє собою значний розвиток ринку. Як важлива подія генерації токенів (TGE), цей запуск потребує значної ліквідності на ринку, щоб ефективно поглинути надходження нових токенів. Ця вимога ліквідності може посилити існуючий тиск на ринок під час вже нестабільного макроекономічного середовища.

Метрики волатильності виявляють ринкові настрої

Імпліцитна волатильність біткоїна на основних термінах залишається відносно стабільною на рівні 37%, що вказує на стабільні очікування ринку щодо коливань ціни BTC. Історичні дані свідчать про те, що цей рівень імпліцитної волатильності зазвичай передує періодам значних коливань цін на ринку криптовалют.

На відміну від цього, імпліцитна волатильність Ethereum значно знизилася, впавши нижче 70% для всіх основних термінів, а в короткострокових опціонах навіть опустилася нижче 65%. Незважаючи на це нещодавнє зниження, показники волатильності Ethereum все ще реєструються на рівні майже вдвічі вищому, ніж у Bitcoin, що відображає сприйняття ринку щодо ETH як такого, що несе суттєво вищі ризики в цей період макроекономічної невизначеності.

Упорство ринкової корекції та наслідки торгової стратегії

Триваюча корекція на ринку триває вже більше двох тижнів без чітких ознак зменшення. Вересень історично демонстрував підвищену волатильність на ринках криптовалют, з особливою чутливістю до рішень Федеральної резервної системи та публікацій даних про інфляцію.

За цих умов короткострокові опціони є економічно вигідними інструментами для реалізації стратегій «підбору» (bottom-fishing), оскільки премії зменшилися на тлі зниження імплікованої волатильності. Поточні ринкові умови створили середовище, в якому контракти опціонів пропонують особливо привабливі співвідношення ризику та винагороди для напрямлених торгових стратегій, надаючи трейдерам обмежений ризик зниження, зберігаючи при цьому необмежений потенціал прибутку, якщо ринкові умови покращаться.