Використовуйте співвідношення ризик-до-доходу у своїх інвестиціях: методи обчислення та стратегії реалізації для максимізації прибутку

Щоб досягти стабільних результатів у торгівлі, важливо заздалегідь зрозуміти, скільки можна заробити і скільки можна втратити в одній угоді, а не просто зосереджуватись на «перемогах і поразках». Тут важливу роль відіграє концепція ризикової винагороди. Розуміння цього показника та його правильне використання можуть значно поліпшити довгострокову прибутковість.

Що таке ризикова винагорода

Ризикова винагорода – це числове вираження відношення між «максимальною втратою» та «очікуваною винагородою» в одній угоді. Іншими словами, це інструмент для оцінки, чи отримуєте ви відповідну можливість для прибутку за ризик, який берете на себе.

Якщо розглянути простий приклад, угода з ризиком у 100 єн та метою отримання прибутку у 200 єн має хороше співвідношення ризику і винагороди. Навпаки, угода з ризиком у 100 єн та метою отримання прибутку у 30 єн має низьке очікуване значення і повинна бути уникнена.

Важливість співвідношення 1:2 та етапи розрахунку

В галузі стандартом є ризикова винагорода не менше 1:2. Це означає, що на одиницю ризику потрібно очікувати принаймні дві одиниці прибутку.

Конкретний метод розрахунку виглядає так:

1. Встановіть ціну входу, стоп-лосс та ціль прибутку

   • Ціна покупки: 1,000 єн
   • Стоп-лосс: 900 єн
   • Ціль прибутку: 1,200 єн

2. Розрахуйте очікувані втрати та очікувану винагороду

   • Очікувані втрати = 1,000 єн - 900 єн = 100 єн
   • Очікувана винагорода = 1,200 єн - 1,000 єн = 200 єн

3. Обчисліть ризикову винагороду

   • Ризикова винагорода = 200 єн ÷ 100 єн = 2.0
   • У цьому випадку досягнуто ідеального співвідношення 1:2

Цей процес розрахунку дозволяє оцінити, чи є ця угода статистично виправданою.

Реалізація в торговій стратегії

Ключем до успіху є не просто залишити ризикову винагороду теорією, а включити її в процес прийняття торгових рішень.

Процес перевірки перед початком торгівлі:

Спочатку для потенційних угод розрахуйте ризикову винагороду, виходячи з встановлених цін входу, стоп-лоссу та цілі прибутку. І переконайтеся, що це значення становить 1:2 або більше. Якщо воно менше 1:2, слід або відмовитися від цієї угоди, або коригувати позицію стоп-лоссу для поліпшення співвідношення.

Управління в рамках портфоліо:

Необхідно враховувати середнє співвідношення ризику і прибутку не лише для однієї угоди, але й при комбінуванні кількох угод. Накопичуючи прибуток з угод з високою ризиковою винагородою, можна забезпечити зростання прибутку в довгостроковій перспективі, навіть якщо ймовірність виграшу трохи нижча.

Виключення низькоякісних угод (ризикова винагорода менше 1:1) та зосередження управлінських ресурсів на угодах з вигідною структурою ризику та винагороди дозволить покращити результати торгівлі.