Cơ quan Tài chính Nhà ở Liên bang Mỹ sẽ đưa tài sản mã hóa vào hệ thống đánh giá thế chấp
Gần đây, Cục Tài chính Nhà ở Liên bang Mỹ (FHFA) đã công bố một chỉ thị mang tính bước ngoặt, lần đầu tiên chính thức yêu cầu đưa mã hóa tài sản vào hệ thống đánh giá tài sản thế chấp. Mặc dù chính sách này vẫn đang trong giai đoạn khám phá ban đầu, các chi tiết cụ thể vẫn cần được làm rõ, nhưng ý nghĩa chiến lược của nó trong việc thúc đẩy mã hóa tiền tệ nhanh chóng hòa nhập vào tài chính chính thống đã gây ra nhiều cuộc thảo luận rộng rãi trong cộng đồng mã hóa.
Mã hóa tài sản có thể trở thành tài sản thế chấp cho vay nhà ở tại Mỹ, nhiều chi tiết vẫn đang chờ xác định
Gần đây, Giám đốc FHFA William J. Pulte đã thông báo trên mạng xã hội rằng tổ chức này sẽ nghiên cứu "tính ứng dụng của tài sản mã hóa trong việc đánh giá đủ điều kiện vay thế chấp". Sau đó, Pulte lại đăng bài cho biết, sau khi nghiên cứu kỹ lưỡng, ông đã chỉ đạo Fannie Mae và Freddie Mac chuẩn bị đưa tài sản mã hóa vào danh mục tài sản của khoản vay thế chấp.
FHFA trong tài liệu chính thức đã chỉ ra rằng, Fannie Mae và Freddie Mac đóng vai trò quan trọng trong hệ thống tài chính nhà ở của Mỹ, cung cấp sự ổn định và thanh khoản cho thị trường thứ cấp của các khoản vay thế chấp nhà ở thông qua các tiêu chuẩn thận trọng, nhằm đảm bảo quyền sở hữu nhà bền vững, lâu dài. Mã hóa tiền tệ như một loại tài sản mới nổi có thể cung cấp cơ hội tích lũy tài sản ngoài thị trường cổ phiếu và trái phiếu truyền thống, nhưng từ lâu đã không được đưa vào tiêu chuẩn đánh giá khoản vay nhà ở, chỉ được xem xét trong trường hợp được quy đổi thành đô la trước khi phát hành khoản vay. FHFA cho rằng, việc đưa vào nhiều loại tài sản đa dạng hơn sẽ giúp đánh giá toàn diện hơn về khả năng dự trữ của người vay, và nâng cao khả năng của những người vay có tín dụng tốt trong việc đạt được quyền sở hữu nhà bền vững.
Với vai trò là cơ quan quản lý, FHFA đã đưa ra nhiều chỉ dẫn cho Fannie Mae và Freddie Mac:
Lập và nộp một đề xuất, nghiên cứu việc sử dụng mã hóa làm loại tài sản có thể tính vào dự trữ trong đánh giá rủi ro cho vay nhà ở đơn lẻ, và các tài sản này không cần phải được đổi sang đô la Mỹ trước khi khoản vay kết thúc.
Chỉ xem xét các tài sản mã hóa có thể được chứng nhận và lưu trữ bởi các sàn giao dịch trung ương được quản lý bởi Hoa Kỳ, và các sàn giao dịch đó phải tuân thủ tất cả các luật và quy định áp dụng.
Trong việc xây dựng cơ chế đánh giá liên quan, cần tổng hợp xem xét và áp dụng các biện pháp giảm thiểu rủi ro cần thiết, bao gồm nhưng không giới hạn ở việc điều chỉnh đối với sự biến động của thị trường, cũng như áp dụng đủ các yếu tố điều chỉnh dựa trên rủi ro cho tỷ lệ phần trăm của các loại tài sản dự trữ trong mã hóa.
Trước khi thực hiện bất kỳ thay đổi nào về chế độ, trước tiên cần phải được sự chấp thuận của hội đồng quản trị, sau đó trình lên FHFA xem xét.
Hiện tại, lệnh này đã chính thức có hiệu lực, FHFA yêu cầu Fannie Mae và Freddie Mac tăng tốc nghiên cứu và triển khai trong "khung thời gian hợp lý và khả thi". Tuy nhiên, tài liệu không công bố cụ thể phạm vi áp dụng, danh sách các đồng tiền có thể được đưa vào, lộ trình cải cách hoặc phân chia trách nhiệm pháp lý, vẫn thuộc giai đoạn đầu của việc khám phá chính sách.
Chính sách này được ban hành trong bối cảnh thị trường nhà ở Mỹ đang phải đối mặt với nhiều áp lực. Do ảnh hưởng của môi trường lãi suất cao và thiếu hụt nguồn cung nhà ở, khối lượng phát hành thế chấp trong quý đầu tiên của năm 2025 đã giảm xuống mức thấp nhất trong những năm gần đây. Hoạt động tái tài trợ ảm đạm, trong khi người mua nhà lần đầu chỉ chiếm 30% tổng doanh số vào tháng 5, thấp hơn nhiều so với mức trung bình lịch sử là 40%. Tỷ lệ sở hữu nhà trên toàn quốc đã giảm xuống còn 65.1%, mức thấp nhất kể từ năm 2020. Ngày càng nhiều người trẻ hoãn quyết định mua nhà, buộc phải lựa chọn sống nhờ cha mẹ hoặc trì hoãn kế hoạch mua nhà trong môi trường thuê nhà cao.
Là hai doanh nghiệp được chính phủ hỗ trợ (GSE) quan trọng trong hệ thống tài chính nhà ở của Mỹ, Fannie Mae và Freddie Mac chủ yếu chịu trách nhiệm cung cấp tính thanh khoản cho thị trường thế chấp nhà ở của Mỹ, và thông qua việc mua và chứng khoán hóa các khoản vay, họ ổn định thị trường, đảm bảo khoảng một nửa thị trường vay mua nhà của Mỹ.
Do đó, động thái này của FHFA được bên ngoài coi là một giải pháp phá vỡ nhằm giải quyết các vấn đề cấu trúc, đặc biệt là khi xem xét sự phổ biến ngày càng tăng của mã hóa tài sản trong giới trẻ Mỹ, nâng cao tỷ lệ tham gia vào việc mua nhà có khả năng kích hoạt thị trường đang ảm đạm hiện nay.
Các chuyên gia trong ngành mã hóa tích cực phản hồi, giám đốc là một trong những người ủng hộ Bitcoin từ sớm
"Đây sẽ là một trong những điều quan trọng nhất tôi đã làm kể từ khi nhậm chức." Pulte cho biết.
Chính sách mới của FHFA nhanh chóng thu hút sự chú ý và thảo luận rộng rãi trong cộng đồng mã hóa, nhiều nhân vật nổi tiếng trong ngành đều bày tỏ sự ủng hộ, cho rằng đây là một bước ngoặt quan trọng khác để tài sản mã hóa tiến đến tài chính chính thống.
Một nhà đầu tư nổi tiếng chỉ ra rằng Fannie Mae và Freddie Mac hiện đã cho phép người vay sử dụng Bitcoin và các tài sản mã hóa như một phần của bằng chứng tài sản khi đăng ký vay thế chấp. Ông cho rằng cải cách này lẽ ra đã nên được thực hiện từ lâu, cảm ơn Pulte đã góp phần tạo ra bước tiến lịch sử này.
Một nhà đầu tư bất động sản cho biết, việc Bitcoin gia nhập lĩnh vực bất động sản sẽ làm đảo lộn đầu tư bất động sản truyền thống, quan trọng hơn là giải quyết nhiều vấn đề tồn tại lâu dài trong bất động sản. Cuộc cách mạng này sẽ hoàn toàn đổi mới cách đầu tư từ quyền sở hữu nhà ở đơn giản đến bất động sản thương mại phức tạp.
Một CEO của công ty quản lý tài sản cũng nhấn mạnh, "Bitcoin là tài sản thế chấp chất lượng cao, hiện có thể được tính vào tài sản trong đơn xin vay thế chấp. Đến năm 2025, mã hóa tiền tệ đang dần tiến vào hệ thống tài chính mainstream."
Trên thực tế, Pulte là một chuyên gia có nền tảng sâu rộng trong ngành bất động sản. Là giám đốc thứ năm của FHFA chính thức nhậm chức vào tháng 3 năm nay, Pulte có nhiệm kỳ năm năm. Ông là cháu trai của William Pulte, người sáng lập công ty xây dựng nhà ở nổi tiếng của Mỹ, Pulte Group. Pulte Group là một trong ba nhà thầu xây dựng nhà ở lớn nhất của Mỹ, đã bàn giao hơn 800.000 ngôi nhà, hoạt động tại 44 thị trường và 23 tiểu bang. Trước khi đảm nhiệm chức vụ giám đốc FHFA, Pulte đã từng giữ chức thành viên hội đồng quản trị của Pulte Group trong thời gian ngắn.
Trong khi đó, Pulte cũng là một người ủng hộ mã hóa. Theo tài liệu tiết lộ tài chính công khai vào tháng 2 năm nay, ông nắm giữ Bitcoin có giá trị từ 500.000 đến 1 triệu USD và Solana có giá trị tương đương, đồng thời cũng nắm giữ cổ phần của các công ty khai thác Bitcoin như MARA Holdings và GameStop.
Trên thực tế, kể từ năm 2019, Pulte đã nhiều lần công khai ủng hộ Bitcoin, từng tiết lộ mình nắm giữ 11 đồng Bitcoin và coi đó là công cụ quan trọng để giúp đỡ những người nghèo nhất trên toàn cầu, đặc biệt là những người "không có tài khoản ngân hàng". "Là một nhà từ thiện, tôi hy vọng thúc đẩy việc áp dụng rộng rãi mã hóa." Ông cũng gợi ý theo dõi xu hướng của Bitcoin, vàng và bạc.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
12 thích
Phần thưởng
12
6
Chia sẻ
Bình luận
0/400
SandwichTrader
· 07-17 17:49
Thị trường bất động sản thật sự thiếu tiền.
Xem bản gốcTrả lời0
NFTArchaeologist
· 07-16 13:36
nhập một vị thế Ngay lập tức bơm lớn啦
Xem bản gốcTrả lời0
BankruptcyArtist
· 07-15 06:38
Thế chấp cũng có thể chơi coin, mẹ ơi.
Xem bản gốcTrả lời0
FudVaccinator
· 07-15 06:37
Điều này thật quá đáng 8!
Xem bản gốcTrả lời0
CryptoPunster
· 07-15 06:37
Vay thế chấp tài sản trong thế giới tiền điện tử, đồ ngốc này sắp bay lên trời rồi.
Xem bản gốcTrả lời0
CryptoMotivator
· 07-15 06:17
Bull hay, coin cuối cùng cũng có thể làm việc chính rồi!
Cục Nhà ở Liên bang Mỹ đưa tài sản mã hóa vào đánh giá thế chấp, Fannie Mae và Freddie Mac có thể đối mặt với sự thay đổi lớn.
Cơ quan Tài chính Nhà ở Liên bang Mỹ sẽ đưa tài sản mã hóa vào hệ thống đánh giá thế chấp
Gần đây, Cục Tài chính Nhà ở Liên bang Mỹ (FHFA) đã công bố một chỉ thị mang tính bước ngoặt, lần đầu tiên chính thức yêu cầu đưa mã hóa tài sản vào hệ thống đánh giá tài sản thế chấp. Mặc dù chính sách này vẫn đang trong giai đoạn khám phá ban đầu, các chi tiết cụ thể vẫn cần được làm rõ, nhưng ý nghĩa chiến lược của nó trong việc thúc đẩy mã hóa tiền tệ nhanh chóng hòa nhập vào tài chính chính thống đã gây ra nhiều cuộc thảo luận rộng rãi trong cộng đồng mã hóa.
Mã hóa tài sản có thể trở thành tài sản thế chấp cho vay nhà ở tại Mỹ, nhiều chi tiết vẫn đang chờ xác định
Gần đây, Giám đốc FHFA William J. Pulte đã thông báo trên mạng xã hội rằng tổ chức này sẽ nghiên cứu "tính ứng dụng của tài sản mã hóa trong việc đánh giá đủ điều kiện vay thế chấp". Sau đó, Pulte lại đăng bài cho biết, sau khi nghiên cứu kỹ lưỡng, ông đã chỉ đạo Fannie Mae và Freddie Mac chuẩn bị đưa tài sản mã hóa vào danh mục tài sản của khoản vay thế chấp.
FHFA trong tài liệu chính thức đã chỉ ra rằng, Fannie Mae và Freddie Mac đóng vai trò quan trọng trong hệ thống tài chính nhà ở của Mỹ, cung cấp sự ổn định và thanh khoản cho thị trường thứ cấp của các khoản vay thế chấp nhà ở thông qua các tiêu chuẩn thận trọng, nhằm đảm bảo quyền sở hữu nhà bền vững, lâu dài. Mã hóa tiền tệ như một loại tài sản mới nổi có thể cung cấp cơ hội tích lũy tài sản ngoài thị trường cổ phiếu và trái phiếu truyền thống, nhưng từ lâu đã không được đưa vào tiêu chuẩn đánh giá khoản vay nhà ở, chỉ được xem xét trong trường hợp được quy đổi thành đô la trước khi phát hành khoản vay. FHFA cho rằng, việc đưa vào nhiều loại tài sản đa dạng hơn sẽ giúp đánh giá toàn diện hơn về khả năng dự trữ của người vay, và nâng cao khả năng của những người vay có tín dụng tốt trong việc đạt được quyền sở hữu nhà bền vững.
Với vai trò là cơ quan quản lý, FHFA đã đưa ra nhiều chỉ dẫn cho Fannie Mae và Freddie Mac:
Lập và nộp một đề xuất, nghiên cứu việc sử dụng mã hóa làm loại tài sản có thể tính vào dự trữ trong đánh giá rủi ro cho vay nhà ở đơn lẻ, và các tài sản này không cần phải được đổi sang đô la Mỹ trước khi khoản vay kết thúc.
Chỉ xem xét các tài sản mã hóa có thể được chứng nhận và lưu trữ bởi các sàn giao dịch trung ương được quản lý bởi Hoa Kỳ, và các sàn giao dịch đó phải tuân thủ tất cả các luật và quy định áp dụng.
Trong việc xây dựng cơ chế đánh giá liên quan, cần tổng hợp xem xét và áp dụng các biện pháp giảm thiểu rủi ro cần thiết, bao gồm nhưng không giới hạn ở việc điều chỉnh đối với sự biến động của thị trường, cũng như áp dụng đủ các yếu tố điều chỉnh dựa trên rủi ro cho tỷ lệ phần trăm của các loại tài sản dự trữ trong mã hóa.
Trước khi thực hiện bất kỳ thay đổi nào về chế độ, trước tiên cần phải được sự chấp thuận của hội đồng quản trị, sau đó trình lên FHFA xem xét.
Hiện tại, lệnh này đã chính thức có hiệu lực, FHFA yêu cầu Fannie Mae và Freddie Mac tăng tốc nghiên cứu và triển khai trong "khung thời gian hợp lý và khả thi". Tuy nhiên, tài liệu không công bố cụ thể phạm vi áp dụng, danh sách các đồng tiền có thể được đưa vào, lộ trình cải cách hoặc phân chia trách nhiệm pháp lý, vẫn thuộc giai đoạn đầu của việc khám phá chính sách.
Chính sách này được ban hành trong bối cảnh thị trường nhà ở Mỹ đang phải đối mặt với nhiều áp lực. Do ảnh hưởng của môi trường lãi suất cao và thiếu hụt nguồn cung nhà ở, khối lượng phát hành thế chấp trong quý đầu tiên của năm 2025 đã giảm xuống mức thấp nhất trong những năm gần đây. Hoạt động tái tài trợ ảm đạm, trong khi người mua nhà lần đầu chỉ chiếm 30% tổng doanh số vào tháng 5, thấp hơn nhiều so với mức trung bình lịch sử là 40%. Tỷ lệ sở hữu nhà trên toàn quốc đã giảm xuống còn 65.1%, mức thấp nhất kể từ năm 2020. Ngày càng nhiều người trẻ hoãn quyết định mua nhà, buộc phải lựa chọn sống nhờ cha mẹ hoặc trì hoãn kế hoạch mua nhà trong môi trường thuê nhà cao.
Là hai doanh nghiệp được chính phủ hỗ trợ (GSE) quan trọng trong hệ thống tài chính nhà ở của Mỹ, Fannie Mae và Freddie Mac chủ yếu chịu trách nhiệm cung cấp tính thanh khoản cho thị trường thế chấp nhà ở của Mỹ, và thông qua việc mua và chứng khoán hóa các khoản vay, họ ổn định thị trường, đảm bảo khoảng một nửa thị trường vay mua nhà của Mỹ.
Do đó, động thái này của FHFA được bên ngoài coi là một giải pháp phá vỡ nhằm giải quyết các vấn đề cấu trúc, đặc biệt là khi xem xét sự phổ biến ngày càng tăng của mã hóa tài sản trong giới trẻ Mỹ, nâng cao tỷ lệ tham gia vào việc mua nhà có khả năng kích hoạt thị trường đang ảm đạm hiện nay.
Các chuyên gia trong ngành mã hóa tích cực phản hồi, giám đốc là một trong những người ủng hộ Bitcoin từ sớm
"Đây sẽ là một trong những điều quan trọng nhất tôi đã làm kể từ khi nhậm chức." Pulte cho biết.
Chính sách mới của FHFA nhanh chóng thu hút sự chú ý và thảo luận rộng rãi trong cộng đồng mã hóa, nhiều nhân vật nổi tiếng trong ngành đều bày tỏ sự ủng hộ, cho rằng đây là một bước ngoặt quan trọng khác để tài sản mã hóa tiến đến tài chính chính thống.
Một nhà đầu tư nổi tiếng chỉ ra rằng Fannie Mae và Freddie Mac hiện đã cho phép người vay sử dụng Bitcoin và các tài sản mã hóa như một phần của bằng chứng tài sản khi đăng ký vay thế chấp. Ông cho rằng cải cách này lẽ ra đã nên được thực hiện từ lâu, cảm ơn Pulte đã góp phần tạo ra bước tiến lịch sử này.
Một nhà đầu tư bất động sản cho biết, việc Bitcoin gia nhập lĩnh vực bất động sản sẽ làm đảo lộn đầu tư bất động sản truyền thống, quan trọng hơn là giải quyết nhiều vấn đề tồn tại lâu dài trong bất động sản. Cuộc cách mạng này sẽ hoàn toàn đổi mới cách đầu tư từ quyền sở hữu nhà ở đơn giản đến bất động sản thương mại phức tạp.
Một CEO của công ty quản lý tài sản cũng nhấn mạnh, "Bitcoin là tài sản thế chấp chất lượng cao, hiện có thể được tính vào tài sản trong đơn xin vay thế chấp. Đến năm 2025, mã hóa tiền tệ đang dần tiến vào hệ thống tài chính mainstream."
Trên thực tế, Pulte là một chuyên gia có nền tảng sâu rộng trong ngành bất động sản. Là giám đốc thứ năm của FHFA chính thức nhậm chức vào tháng 3 năm nay, Pulte có nhiệm kỳ năm năm. Ông là cháu trai của William Pulte, người sáng lập công ty xây dựng nhà ở nổi tiếng của Mỹ, Pulte Group. Pulte Group là một trong ba nhà thầu xây dựng nhà ở lớn nhất của Mỹ, đã bàn giao hơn 800.000 ngôi nhà, hoạt động tại 44 thị trường và 23 tiểu bang. Trước khi đảm nhiệm chức vụ giám đốc FHFA, Pulte đã từng giữ chức thành viên hội đồng quản trị của Pulte Group trong thời gian ngắn.
Trong khi đó, Pulte cũng là một người ủng hộ mã hóa. Theo tài liệu tiết lộ tài chính công khai vào tháng 2 năm nay, ông nắm giữ Bitcoin có giá trị từ 500.000 đến 1 triệu USD và Solana có giá trị tương đương, đồng thời cũng nắm giữ cổ phần của các công ty khai thác Bitcoin như MARA Holdings và GameStop.
Trên thực tế, kể từ năm 2019, Pulte đã nhiều lần công khai ủng hộ Bitcoin, từng tiết lộ mình nắm giữ 11 đồng Bitcoin và coi đó là công cụ quan trọng để giúp đỡ những người nghèo nhất trên toàn cầu, đặc biệt là những người "không có tài khoản ngân hàng". "Là một nhà từ thiện, tôi hy vọng thúc đẩy việc áp dụng rộng rãi mã hóa." Ông cũng gợi ý theo dõi xu hướng của Bitcoin, vàng và bạc.