Біткойн падіння нижче 100000 доларів》Чарльз Шваб дає поради «Біблія виживання на ведмежому ринку»: як інвестувати під час ведмежого ринку?

У серпні цього року Шваб опублікував статтю під назвою «Як інвестувати під час ведмежого ринку», в якій розповів інвесторам, як інвестувати на ведмежому ринку. (Синопсис: Morgan Stanley: біткоїн увійшов у «падіння», інвесторам радять фіксувати прибуток, щоб витримати зиму) (Передісторія додана: Заробляти гроші не завжди буде легко: лист до інвесторів, які отримують прибуток на бичачому ринку) Цього тижня біткоїн офіційно впав нижче $100 000, досягнувши нового мінімуму з 24 червня цього року. Ринок в цілому вважає, що тривога про тенденцію до зниження офіційно пролунала з моменту «падіння 1011» в жовтні цього року, після одноденної ліквідації ринку на суму до $19 млрд, крипторинок нудився з жовтня, і сьогодні (14) біткоїн одного разу впав нижче $95 000, знизившись на цілих 7% за останні 24 години, змусивши багатьох учасників ринку кричати від страху: нинішній бичачий ринок дійсно закінчився. Хоча все ще є оптимісти, які розглядають це як «поетапний відкат», все більше аналітиків попереджають, що ми повинні зіткнутися з можливістю наближення ведмежого ринку криптовалют. Історично склалося так, що кожен ведмежий ринок був жорстоким етапом для перерозподілу багатства – одні панікували та тікали, інші тихо планували наступний підйом. У цьому контексті автор посилається на статтю «Як інвестувати під час ведмежого ринку», опубліковану Чарльзом Швабом, гігантом з управлінням активами понад $9 трлн, у серпні цього року, хоча оригінальна стаття була орієнтована на американських фондових інвесторів, але основна інвестиційна мудрість, видобута в ній, схоже, застосовна і до криптовалютних інвесторів. Ось що сказав Чарльз Шваб: Як інвестувати в ведмежий ринок Ведмежий ринок є частиною нормального циклу ринку. Розуміння його базового визначення та історії може допомогти інвесторам приймати більш стратегічні рішення при настанні ведмежих ринків. Інвестування в ведмежий ринок насправді має неінтуїтивне відчуття. Коли трейдери стрибають на ринок, який продовжує падати, вони спочатку повинні бути морально готові до того, що «можуть втратити гроші на деякий час», перш ніж у них з'явиться можливість обміняти на більші винагороди, коли ведмежий ринок закінчиться і бичачий ринок візьме гору. Ці ліки дуже гірке, багато інвесторів просто не можуть його проковтнути, і в результаті упускають золоту можливість «дійсно купити за низом». Всі чули фразу «не брати в руки падаючий метальний ніж». Звучить розумно, але коли ведмежий ринок дійсно настає, це речення не дуже допомагає. Тому що в цей час це може бути не просто ніж, а «літаючий ніж» протягом тривалого часу. Але подумайте про інше: падаючий запас, тільки якщо ви його неправильно приймете, він дійсно схожий на ніж. Коли ринок зазнає краху, розумні інвестори захочуть забрати якомога більше «дорогих, але помилково вбитих» акцій, не завдаючи собі шкоди. Отже, як розкласти планування, щоб можна було підготуватися до наступного бичачого ринку і не бути укушеним ведмедем? Спочатку було б корисніше добре зрозуміти основні характеристики ведмежих ринків. Що таке ведмежий ринок? Ведмежий ринок – це падіння ринку, яке зумовлене фундаментальними показниками та впало більш ніж на 20%. Зазвичай це супроводжується ослабленням економіки, масовим розпродажем цінних паперів, загальною панікою та песимізмом серед інвесторів. Скільки триває середньостатистичний ведмежий ринок? Згідно зі статистикою CFRA за індексом S&P 500: найкоротший ведмежий ринок становив лише близько 3 місяців (1987 проти 1990 року). (Без урахування блискавичного спаду у квітні 2025 року, коли три основні індекси технічно увійшли в ведмежий ринок через тарифні шоки, але протрималися лише три торгові дні.) Найдовше ведмежий ринок тривав три роки, з 1946 по 1949 рік. Виходячи з останніх 12 ведмежих ринків, середня тривалість становить близько 14 місяців. На яку глибину вона потрапляє в середньому? Найменше було в 1990 році, коли S&P 500 впав приблизно на 20%. Найгіршим було фінансове цунамі 2007–2009 років, яке скоротилося приблизно на 59% (приблизно за 27 місяців). Історичне середнє зниження становить близько 34% (кожен ведмежий ринок може бути глибшим або дрібнішим за середнє значення). Чи з'їсть ведмежий ринок усі гроші, зароблені на попередньому бичачому ринку? Хоча неможливо передбачити результат одного циклу на основі середніх історичних показників: Ведмежі ринки тривають у середньому близько 14 місяців Бичачі ринки тривають у середньому близько 60 місяців Ведмежі ринки мають середнє зниження близько -34% Історичний середній приріст близько 165% У довгостроковій перспективі історія фондового ринку США явно упереджена в бік биків. Але це не означає, що ведмежий ринок не зашкодить вашому портфелю. Особливо в операціях на ведмежому ринку все ще можуть бути допущені серйозні помилки, такі як: Спроба докопатися до дна (в основному невдачі) Панічний продаж збиткових позицій Пропуск наступної точки старту бичачого ринку через страх (Нагадування: не кожна акція повернеться на круги своя, всі компанії ризикують збанкрутувати) Інвестиційна стратегія ведмежого ринку 1. Не ставте всі свої гроші відразу (Ва-банк) Ставте всі свої гроші відразу, якщо трапиться потрапляння на початок ведмежого ринку, а потім піде вниз протягом декількох місяців, весь портфель може знекровитися, і шансів на переворот немає. Інвестування – це прорахування ризику, а не на удачі. 2. Невеликі позиції партіями (усереднення доларової вартості) Замість того, щоб вгадувати, наскільки глибоким і тривалим буде ведмежий ринок, краще час від часу купувати високоякісні цілі, які були помилково вбиті з фіксованою сумою (або скоригованими відповідно до толерантності до ризику). Навіть якщо він продовжить падати в короткостроковій перспективі, він може ефективно знизити середню вартість і випередити наступний бичачий ринок. 3. Закиньте широку сітку та спіймайте можливих лідерів Більшість акцій падають на ведмежому ринку, але завжди є кілька акцій або галузей, які порушують тренд і навіть відскакують вперед, коли починається бичачий ринок. Децентралізоване планування (навіть покупка всього 12 акцій, що охоплюють основні галузі) може значно знизити ризик однієї компанії або промислової грози. Диверсифікація не виключить повністю збитки, але може сильно збільшити шанси зловити сильні запаси. 4. Ведмежі ринки зазвичай закінчуються крайнім песимізмом і панікою Багато аналітиків вказують на те, що кінець ведмежого ринку часто супроводжується найжорстокішим панічним розпродажем. У цей час це може бути найяскравіший час для «зеленого світла для входу в ринок». Якщо ви продовжите використовувати метод фіксованого інвестування, фактично, зелене світло завжди буде горіти. Багато людей йдуть з ринку зовсім через страх або намагаються зловити дно (в основному зазнаючи невдачі). Завжди пам'ятайте: час, проведений на ринку, важливіший, ніж час вашого входу. Висновок Коли вдарить ведмежий ринок, ціна акцій різко впаде, а ринкова вартість скоротиться. Розум підказує нам, що «це чудова можливість купити падіння», але емоційно важко змиритися з тим, що актив скорочується тижнями та місяцями поспіль. Будьте обережні та терплячі, і зосередьтеся на активах, які були помилково вбиті, але за своєю суттю є хорошими. Ведмежий ринок – це не сезон для збору прибутку, але це найкращий час, щоб «посіяти насіння» для наступного бичачого ринку. Пов'язані звіти Наступний «різдвяний ярмарок» на інвестиційному ринку, хто більше вартий того, щоб чекати на біткоїн чи золото? Керівник відділу інвестицій Bitwise: Сумісні ICO стануть основним наративом 2026 року та «четвертим стовпом» підриву традиційних фінансів у криптовалюті Незалежно від того, чи проголосує Палата представників США завтра о п'ятій годині ранку за припинення роботи уряду, чому інвестори не можуть сміятися? «Біткоїн впав нижче $100 000» Schwab Wealth Management навчає «Біблію виживання на ведмежому ринку»: як інвестувати в ведмежий ринок? Ця стаття була вперше опублікована в журналі BlockTempo “Dynamic Trend - The Most Influential Blockchain News Media”.